決算説明：ODKソリューションズ（3839）

2025年３月期　決算説明資料

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名: 株式会社 ODKソリューションズ
  • 主要事業分野: 情報サービス事業
• 説明会情報:
  • 説明会形式: — (資料のみ)
• 説明者:
• 報告期間:
  • 対象会計期間: 2025年3月期 (第62期)
• セグメント:
  • 教育業務: 大学入試アウトソーシング、オプション機能提供など
  • 証券・ほふり業務: affinity-X®、WITH-X®関連システム提供など
  • 一般業務: 医療関連サービス、人材育成サポート事業など
  • その他業務 (子会社等): NINJAPAN、ポトスなどの事業

業績サマリー

• 主要指標 (2025年3月期 連結):
  • 営業収益: 6,472百万円 (YoY +605百万円, +10.3%)
  • 経常利益: 576百万円 (YoY +27百万円, +4.6%) ※前期特殊要因による減益
  • 親会社株主に帰属する当期純利益: 263百万円 (YoY +3百万円, +1.3%)
• 進捗状況:

• セグメント別状況:

  • 教育業務: 3,909百万円 (YoY +237百万円, +6.5%)
  • 増収要因: 価格適正化交渉の実現、UCARO®オプション機能提供大学数増加、大学受験者処理数増加
  • 証券・ほふり業務: 1,164百万円 (YoY +58百万円, +5.2%)
  • 増収要因: 制度改正対応開発案件、WITH-X®関連売上寄与

  -減益要因(一時的): 開発原価のソフトウェア資産化による利益剥落
  – 一般業務: 958百万円 (YoY +220百万円, +29.8%)

  -増収要因: 医療関連サービス機器リプレース対応、臨床検査基幹システム開発
  -減損損失: 人材育成サポート事業関連
  – その他業務 (子会社等): 440百万円 (YoY +89百万円, +25.4%)

  -増収要因: NINJAPANのM&Aによる増収、ポトス『キャリポート』拡販

  業績の背景分析

  • 業績概要:
  • 売上高は昨年比10%成長、6期連続増収、過去最高売上高を達成。
  • 営業利益は、前期特殊要因(証券業務における制度改正対応開発原価のソフトウェア資産化)の剥落により減益となったものの、開発・運用体制の適正化による外注費削減により、計画を上回る着地。
  • 増減要因:
  • 売上高増加: 各事業セグメントの増収要因による。
  • 営業費用増加:
  • 機械賃借料等: 医療関連サービスにおける機器リプレース対応に伴う仕入増加。
  • 労務費経費: 株式市況影響による退職給付費用の増加、前期特殊要因の剥落。
  • 販売管理費: NINJAPANのグループインによる人件費や広告宣伝費の増加。

戦略と施策

• 現在の戦略:
  • 中期経営計画: ODKグループ拡大、グループシナジーの最大化、コア事業の収益基盤強化と成長事業への積極投資。
  • 重点課題:
  • 『UCARO®』を軸としたデータビジネス推進
  • M&A・アライアンスの推進
  • 研究開発成果のビジネス展開加速
  • 子会社合併効果の最大化及び CABUILD構想の成功
  • 重点エリア・顧客層の拡大
• 進行中の施策:
  • NINJAPAN子会社化：PMI（Post Merger Integration）を進め、グループシナジー創出、経営管理体制強化を図る。
  • エンタメ共創プロジェクト「スパサピU」：学生のキャリア形成支援、NFTを活用した学習・経験証明、コミュニティ構築・運営。
  • エフプラスとECSの吸収合併：事業領域拡大、IT技術者ニーズへの対応力強化、競争力強化、M&A推進、重複コスト削減。
  • アライアンス：株式会社東証コンピュータシステム、公益財団法人日本英語検定協会との基本合意締結。
• セグメント別施策:
  • 教育業務: 営業/開発メンバー増員、『UCARO®』アップセル、新規大学獲得、大学入試アウトソーシング業務の拡大、エフプラスへの保守運用委託に向けた人材育成。
  • 証券・ほふり業務: ネット証券向けシステムカスタマイズ提供、『SAKIX』ブランドリブランディング、東証コンピュータシステムとの協業、業務別収支管理・分析。
  • 一般業務: 「ナレッジ」活用による新プロダクト開発・販売、医療関連サービスIT伴走施策、Web3.0関連サービス提供。
  • その他業務 (子会社): ポトスとNINJAPANによる就活支援・採用支援サービス『CABUILD』提供、エフプラスと旧ECSの統合、M&Aによる経営資源獲得。

将来予測と見通し

• 業績予想 (2026年3月期 通期連結):
  • 売上高: 7,200百万円 (YoY +727百万円, +11.2%)
  • 経常利益: 580百万円 (YoY +3百万円, +0.6%)
  • 親会社株主に帰属する当期純利益: 380百万円 (YoY +116百万円, +44.3%)
  • 計画の根拠: 既存ビジネスのオーガニック成長、子会社のポトス・NINJAPANの通期寄与、『CABUILD』展開、新規事業への投資。
• 中長期計画:
  • 2026年3月期目標: 売上高 9,000百万円、経常利益 900百万円、ROIC 7.0%、配当 年10円。
  • 新収益源の創出: 既存事業の成長に加え、就職支援・採用支援サービス及びWeb3.0関連サービス。
  • 将来成長に向けた投資拡大: 研究開発成果の既存ビジネスへの転用、財務レバレッジを活用した事業成長。
• マクロ経済の影響:
  • 人手不足による賃金上昇圧力、IT業界の技術革新（クラウド化、セキュリティ強化）。
  • インフレによる人件費・開発コスト増加の可能性。
  • 少子化による大学受験者数の減少（中長期的視点）。

配当と株主還元

• 配当方針:
  • 安定的かつ継続的な配当・株主優待を堅持。
  • 2025年3月期 配当金実績: 普通配当 1株あたり10円 (中間配当5円)。
  • 配当性向(連結): 21.5% (2026/3期予想)。
• 配当実績:
  • 2025年3月期: 1株あたり10円。
• 株主優待:
  • 9月末・3月末基準日、1単元(100株)以上保有で、3年未満は500円相当のクオカード、3年以上は1,000円相当のクオカード。
  • 議決権行使株主優待として、議決権行使者へ500円相当のクオカード贈呈。

製品やサービス

• 主要製品・サービス:
  • UCARO®: 大学入試の出願システム、学生の体験情報蓄積、マッチングプラットフォーム。
  • WITH-X®, KIZUNA-X®: 証券・ほふり業務システム。
  • アプデミー®: 基礎研究開発成果を活用したサービス。
  • CABUILD: ポトスとNINJAPANが共同提供する就活・採用支援サービス。
• 協業・提携:
  • 株式会社東証コンピュータシステム: 金融機関向けソリューション提供。
  • 公益財団法人日本英語検定協会: 大学入試出願における『UCARO®』と英検デジタル証明書の連携。

重要な注記

• リスク要因:
  • 人手不足、人材獲得競争の激化。
  • 18歳人口減少による大学受験者数減少。
  • インフレによる人件費・開発コスト増加。
  • NFT市場における競合激化。
  • 企業のIT投資意欲減退の可能性。
• その他:
  • 個人投資家との対話促進のため、会社説明資料のブラッシュアップやIRセミナーを計画。
  • P.37, P.38, P.39にて個人投資家からの質問と回答を掲載。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算説明 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

企業情報

このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (3.0.1)」によって自動生成されました。

本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。

本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。

投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。

なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。