決算短信：ソルクシーズ（4284）

2025年12月期 第１四半期 決算短信補足資料

決算短信補足資料（要約） — 株式会社ソルクシーズ（SOLXYZ）

※資料出所：2025年12月期 第1四半期 決算短信補足資料（提供資料を基に整理）
※不明な項目は「–」と記載しています。投資助言は行いません。

基本情報

• 企業名：株式会社ソルクシーズ（SOLXYZ Co., Ltd.）
• 主要事業分野：
  • ソフトウェア開発事業（SI、保守、機器販売等）
  • コンサルティング事業（上流設計支援、DXコンサル等）
  • ソリューション事業（パッケージ販売、クラウドサービス、各種ソリューション）
• 代表者名：代表取締役社長 秋山 博紀（資料の役員一覧による）
• 設立：1981年2月4日
• 資本金：14億9,450万円
• 本社所在地：東京都港区芝浦（詳細は資料参照）
• その他：グループ構成（エフ・エフ・ソル、コアネクスト、エクスモーション、ノイマン、Fleekdrive 等の連結子会社多数）。直近のM&A等で（株）エフを連結子会社化（資料内記載）。

報告概要

• 報告対象：2025年12月期 第1四半期（四半期累計：2025年1～3月期相当）
• 資料名：第1四半期 決算短信 補足資料（2025年度）
• 提出日：–（資料内に明記なし）

セグメント（定義）

• ソフトウェア開発事業：受託開発（SI）、保守（AMO）、機器販売 等（ソルクシーズ本体＋連結子会社の売上）
• コンサルティング事業：上流工程設計支援、企画・提案等のコンサルティング（連結子会社を含む）
• ソリューション事業：パッケージライセンス、カスタマイズ、保守、クラウドサービス等（連結子会社を含む）

発行済株式等

• 発行済株式数：–（資料に明記なし）
• 自己株式の保有（注記）：資料では自己株式（約2,347千株）を控除して持株比率を算出とあるが、発行済株数の明記は無し。
• 時価総額：–（資料に明記なし）
• 大株主（上位抜粋、2024/12/31）：SBIホールディングス（株）4,300千株（17.57%）、（株）ビット・エイ 2,640千株（10.79%）等（資料参照）

今後の予定

• IRイベント等：IR活動強化の方針記載あり（個人投資家向け説明会やIRミーティングの継続等）。具体日程は未記載。

財務指標（要点）

（単位：百万円、特に断りがない限り連結／第1四半期）
– 第1四半期 実績（2025.1Q）
– 売上高：4,187（前年同期比 +9.7%）
– 営業利益：319（前年同期比 +88.5%）
– 経常利益：332（前年同期比 +96.4%）
– 親会社株主に帰属する四半期純利益：233（前年同期比 +198.0%）
– 通期計画（2025年12月期）
– 売上高計画：17,000
– 営業利益計画：1,200
– 当期純利益計画（親会社帰属）：700
– 第1四半期の通期進捗率
– 売上高進捗：24.6%（4,187 / 17,000）
– 営業利益進捗：26.6%（319 / 1,200）
– 当期純利益進捗：33.3%（233 / 700）

損益計算書の要点（Q1）

• セグメント売上（2025.1Q）
  • ソフトウェア開発事業：3,320（売上比 79.3%、前年同期比 +14.4%）
  • コンサルティング事業：387（同 9.3%、前年同期比 +20.9%）
  • ソリューション事業：479（同 11.5%、前年同期比 △19.4%）
• 売上原価：3,166（売上比 75.6%）
• 売上総利益：1,021（売上比 24.4%、前年同期比 +18.6%）
• 販管費：702（売上比 16.8%）
• 営業利益率：7.6%（2024.1Qは4.4%）

貸借対照表（要点、2025年3月末）

• 総資産：12,505（前期末比 +234）
• 流動資産：8,191／固定資産：4,313
  • 現金及び預金：4,752（前期末 +24）
  • 受取手形・売掛金：2,968（ほぼ横ばい）
  • 無形固定資産（ソフトウェア等）：1,367
• 負債合計：4,082（前期末比 +318）
  • 流動負債：3,439（短期借入金が1,110に増加、+350）
  • 固定負債：642（減少）
• 純資産合計：8,422（前期末比 △83）
• 自己資本比率（純資産比率）：約67.4%

キャッシュフロー（資料抜粋に詳細数値の記載なし）

• 当四半期での現金預金は4,752（前期末比 +24）。営業CF等の明細は補足資料の抜粋に数値無し → 詳細は本決算短信等で確認要

収益性・効率性の簡単な状況

• 営業利益率（Q1）：7.6%（前年同期 4.4%）に改善
• ソフトウェア開発事業の営業利益率（Q1）：約10.3%（430／3,320）
• ソリューション事業はQ1で営業損失（△146）が発生
• 総資産に対する売上のQ1比（参考）：4,187 ÷ 12,505 ≒ 0.335（四半期分）。年率化等の詳細評価は別途必要

セグメント別利益貢献（Q1）

• ソフトウェア開発：売上・利益ともに主力。エフの連結子会社化、官公庁向け大型案件の検収が寄与。
• コンサルティング：増収（特にエッジコンピューティング系、自動車向けの需要）、営業利益はプラス（37）。
• ソリューション：売上減（自動車教習所向けが立ち上がり遅延）、営業損失を計上。

財務の解説（資料要点の整理）

• 売上増は主にSI系（金融、産業、官公庁向け）と子会社の連結化によるもの。
• 営業利益改善は増収に加え、クラウドサービスの値上げ効果や大型案件の検収による粗利率改善が主因。
• 一方でソリューション事業では製品償却や出足の遅れ等で損失が発生している点は留意。

配当

• 配当方針：配当性向や安定配当に関する方針記載あり（配当性向、資本政策を勘案）。
• 2025年12月期（会社計画）：年間配当予想 13.0円（資料に「25/12期は13.0円の予定」と記載）
• 中間／期末の具体配当額（内訳）：資料内に中間・期末の内訳の明示無し → 中間・期末別は「–」
• 特別配当：資料上の記載なし（現時点で特別配当の予定は明記なし）

セグメント別情報（概況と戦略）

• ソフトウェア開発事業
  • 現状：金融（クレジット・証券）や産業系、基盤系で需要は概ね堅調。官公庁向け大型案件の検収で増収増益。
  • 課題/対応：銀行向けなどでピークアウトする案件あり、要員シフトや採用（新卒・中途）で対応。オフショア／ニアショア活用やM&Aで体制強化。
• コンサルティング事業
  • 現状：エッジコンピューティング（自動車向け）やDXコンサルは需要堅調。人員確保が課題で一部横ばい。
  • 取り組み：MBSE等製品開発支援、CoBrain（生成AI支援サービス）等の投資継続。
• ソリューション事業
  • 現状：自動車教習所向けが道交法改正対応で立ち上がり遅れ、クラウドサービスは値上げ効果で収益改善傾向。
  • 取り組み：新製品（N-Stream、MENKYO等）販売、マーケティング強化、機能拡張や代理店販売などで回復図る。

中長期計画との整合性

• 中期経営計画（2025–2027の見直し）
  • 連結目標（資料抜粋）：2025 売上17,000 / 経常利益1,200、2026 売上18,000 / 経常利益1,600、2027 売上20,000 / 経常利益2,000
  • 基本方針：経営基盤強化、SI競争力強化、ストック型ビジネス拡大（Fleekdrive等）、海外（ASEAN）展開、M&Aによる成長投資
• 進捗状況（第1四半期時点）
  • 売上・利益の進捗（前掲）からみて通期計画に対する進捗はおおむね順調（営業利益進捗率がやや良好）。ただし上期に採用費等の先行投資が集中する想定があるため、期間別の偏りは計画どおり。

競合状況・市場動向

• 市場動向（業界別、資料のポイント）
  • 金融：生成AI、モバイルバンキング、デジタル決済、サイバーセキュリティ等へ投資増加。金利動向・地政学リスクに注意。
  • 通信・放送：高速通信（5G/6G）や高精細コンテンツ、生成AI活用のサービス創出。
  • 小売・流通：DX、AIによる需給予測・在庫管理、サステナビリティ対応がIT投資を促進。
  • 官公庁：ガバメントクラウド、システム更新需要、サイバーセキュリティ投資。
  • 製造：DX・IoT・予知保全、CASE（自動運転・SDV）関連のソフトウェア需要が拡大。
• 競合他社との比較：資料では同業他社名の直接比較表はなし → 相対的な位置づけは「金融・産業系のSIに強み、ストック型事業(クラウド)とSIの二軸で展開」との説明のみ。

今後の見通し（会社の公表内容）

• 2025年度会社計画（通期）
  • 売上高：17,000（前期比 +6.0%）
  • 営業利益：1,200（前期比 +30.4%）
  • 親会社株主に帰属する当期純利益：700（前期比 +24.6%）
• 会社の見通しに対する注記：DX・IT投資は引き続き旺盛と想定。人的投資（採用）やM&A投資を継続する一方で、価格改定等による増益も見込む。上期に採用コストが嵩むためやや下期偏重の計画。
• リスク要因（資料より）
  • マクロ・外部要因：為替、金利・物価、地政学リスク（ウクライナ・中東等）、米国の通商政策（関税）等が投資環境や需要に影響する可能性
  • 事業上のリスク：主要案件の検収タイミング、開発ピークアウト、要員確保難、製品償却負担（ソリューション事業）等
  • その他：AI関連の規制動向やセキュリティ要件の変化等

重要な注記・その他

• 連結範囲の変更：㈱エフの連結子会社化（2024年7月取得、資料で売上・利益に寄与と明記）、bubo の連結等により連結業績に影響。
• 開発投資・のれん償却：生成AIソリューションやのれん償却負担等の費用負担は継続中（事業説明に記載）。
• IR関連：株主優待制度の再開やIR活動強化方針が明記（株主優待：6月末基準で継続保有条件あり。詳細は資料参照）。

参考（資料中の主要数値抜粋）

• 2025.1Q 売上高：4,187 百万円
• 2025.1Q 営業利益：319 百万円
• 2025 通期計画 売上高：17,000 百万円／営業利益：1,200 百万円
• 2025 配当予想（年間）：13.0 円（会社計画）

（注）本要約は提供資料に基づき作成しました。原資料の図表や注記、細部数値は資料本体をご確認ください。本まとめは投資助言ではありません。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

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このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.0.0)」によって自動生成されました。

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