決算短信：菱友システムズ（4685）

2026年３月期　第２四半期（中間期）決算短信日本基準

以下は、提供いただいた「株式会社菱友システムズ　2026年3月期 第2四半期（中間期）決算短信（連結）」をもとに、個人投資家向けに整理した要約（Markdown形式）です。
※不明な項目は「–」で記載しています。投資助言は行っていません。

基本情報

• 企業名：株式会社菱友システムズ（Ryoyu Systems Co., Ltd.）
• 主要事業分野：情報サービス（システム開発、解析・設計、情報セキュリティ、生成AI等の事業開発）
• 代表者：代表取締役社長 安井 譲
• 上場取引所・コード：東（コード 4685）
• URL：https://www.ryoyu.co.jp/

報告概要

• 提出日：2025年10月31日
• 対象会計期間：2025年4月1日〜2025年9月30日（2026年3月期 第2四半期・中間期）
• 半期報告書提出予定日：2025年11月12日
• 決算説明資料作成の有無：無
• 決算説明会の有無：無

セグメント

• セグメント数：単一セグメント（情報サービス）。したがってセグメント別財務明細は省略。

発行済株式

• 期末発行済株式数（普通株式、株式分割後）：12,779,712株
• 期末自己株式数：25,100株
• 期中平均株式数（中間期）：12,749,915株
• 株式分割：2025年10月1日付で1株→2株の分割実施（決算短信中の1株当たり数値は分割後の前提で表示のものと、分割前実数が混在。注記を参照）
• 時価総額：–（資料に未記載）

今後の予定（開示されているもの）

• 配当支払開始予定日（中間配当）：2025年12月9日
• 決算発表（期末）：2026年3月期（通期）決算は変更なし（直近発表の業績予想に修正はなし）
• IRイベント：決算説明会なし、決算補足資料なし
• その他：株式分割に伴う定款変更（発行可能株式数の変更）が2025年10月1日付で実施済

財務指標（要点：百万円単位、四捨五入等は資料準拠）

※（）は対前年中間期増減率

損益（中間：2025/4/1–2025/9/30）

• 売上高：20,016 百万円（+14.7%）
• 売上原価：15,590 百万円
• 売上総利益：4,426 百万円
• 販売費及び一般管理費：2,220 百万円
• 営業利益：2,205 百万円（+19.7%）
• 経常利益：2,262 百万円（+21.5%）
• 税引前中間純利益：2,284 百万円
• 親会社株主に帰属する中間純利益：1,591 百万円（+28.2%）
• 1株当たり中間純利益：124.85円（注：株式分割を考慮した表示）

（参考：前年同期間）
– 売上高 17,452 百万円、営業利益 1,843 百万円、親会社株主に帰属する中間純利益 1,241 百万円

財政状態（貸借対照表：2025/9/30）

• 総資産：28,387 百万円（前期末 30,203）
• 流動資産合計：20,654 百万円
  • 現金及び預金：2,358 百万円
  • 受取手形・売掛金・契約資産：8,175 百万円
• 固定資産合計：7,733 百万円
• 負債合計：6,737 百万円（前期末 9,498）
  • 流動負債：6,349 百万円
  • 固定負債：387 百万円
• 純資産合計：21,650 百万円（前期末 20,704）
  • 自己資本（参考）：20,117 百万円
• 自己資本比率：70.9%（前期末 63.5%）

キャッシュ・フロー（中間）

• 営業活動によるCF：+1,555 百万円（売上債権回収進捗等）
• 投資活動によるCF：-642 百万円（投資有価証券取得等）
• 財務活動によるCF：-723 百万円（配当支払等）
• 現金及び現金同等物の期末残高：2,358 百万円（前期末 2,170、増加 +188）

収益性・効率性・安全性の指標（計算は資料数値に基づく簡易算出）

• 売上高営業利益率（中間）：2,205 / 20,016 = 約11.0%（前年中間 10.6% → 増加）
• 売上総利益率（グロスマージン）：4,426 / 20,016 = 約22.1%（前年中間 21.6%）
• 総資産回転率（中間）：売上高 / 総資産 = 20,016 / 28,387 = 約0.705（前年中間 0.577 → 向上）
• 負債比率（総負債 ÷ 純資産）：6,737 / 21,650 = 約31.1%
• 流動比率（流動資産 ÷ 流動負債）：20,654 / 6,349 = 約325%（資金流動性は高い水準）

（注）上記は中間期の単純計算値。年間の解釈や比率の年率換算には注意。

セグメント別

• 単一セグメント（情報サービス）につき、売上・利益はすべて当該セグメントに帰属。セグメント別の内訳（ソリューション別等）は短信に詳細記載なし。

財務の解説（経営側の説明より）

• 大規模システム開発におけるプロジェクト管理の徹底、周辺領域の受注拡大、解析・設計やAI領域で既存顧客の深耕、情報セキュリティ・生成AI分野の営業・事業開発を推進。これらの取り組みによりシステム開発・解析設計を中心に増収増益を実現。
• 資産合計は受取手形・売掛金・契約資産の減少で減少。負債は買掛金・未払費用の減少で減少。純資産は利益剰余金増加で増加。
• キャッシュは営業CF増加で増加。投資では有価証券取得が主な支出。

配当

• 中間配当（実績、株式分割前の実額記載）：85.00円（注：株式分割の影響あり。2025/10/1分割前の実額）
  • 配当支払開始予定日：2025年12月9日
• 期末配当（会社予想、分割後表示）：42.50円（分割後表示。分割前換算では85円）
• 年間配当：会社は通期合計を「－」と表記（株式分割の表示影響のため）。注記によれば、分割を考慮しない場合の期末は85円相当。
• 特別配当：無し（記載なし）

セグメント別情報（補足）

• セグメントは単一（情報サービス）。主な収益源はシステム開発および解析・設計関連で、情報セキュリティや生成AI領域の営業・事業開発も進行中。
• 戦略（短信記載の注力項目）：
  • 新ビジネスの立ち上げ
  • 既存顧客の深耕・接点拡大
  • “人”の価値向上（人材育成など）
  • 業務運営体制の強化（プロジェクト管理等）
  • グループ強化・最適化

中長期計画との整合性

• 2025年度中期経営計画の注力項目を推進中との記載。中間期は計画項目（新ビジネス、既存顧客深耕、AI・セキュリティ分野の推進等）に沿った営業・事業開発を実施し、増収増益を達成。進捗状況の評価（数値的な達成度や中期計画の詳細KPI）は短信に具体数値なし。

競合状況・市場動向

• 市場動向（短信記載）：
  • 生成AIの組み込みや自律型AIエージェントの導入が進展、AI関連市場は拡大傾向
  • クラウドサービス拡大、サイバー攻撃の高度化を背景に情報セキュリティ需要が継続拡大
  • これらを背景に企業のIT投資は堅調と見込まれる
• 競合他社との比較：短信には同業他社との比較データは記載なし（→ –）

今後の見通し（業績予想等）

• 2026年3月期（通期）業績予想（修正なし、会社公表値：2025/4/1–2026/3/31）
  • 売上高：42,500 百万円（△0.6%）
  • 営業利益：4,800 百万円（△0.4%）
  • 経常利益：4,900 百万円（+0.6%）
  • 親会社株主に帰属する当期純利益：3,400 百万円（+0.5%）
  • 1株当たり当期純利益（分割後表示）：266.73 円（注あり）
• 会社は通期予想に変更はないと表明
• リスク要因（短信で言及されている外部要因等）：
  • 米国の通商政策の影響（自動車産業等への影響例）
  • 資源・エネルギー価格の高騰
  • 金利・物価の上昇
  • プロジェクト遂行リスク（大規模開発での管理）
  • 技術進展（AI等）に伴う市場・競争の変化
• その他：将来見通しは現時点情報と合理的前提に基づくものであり、実績は多様な要因で変動し得る旨の注記あり。

重要な注記（会計・その他）

• 中間連結財務諸表の作成に特有の会計処理の適用あり（詳細は添付資料参照）。税金費用は連結年度の見積実効税率に基づく按分方式。
• 会計方針の変更、見積り変更、修正再表示：無
• 第2四半期決算短信は公認会計士／監査法人のレビュー対象外（レビュー無）。
• 重要な後発事象：株式分割（1→2）および定款一部変更（発行可能株式総数の変更）が実施済（2025/10/1効力）。
• セグメント情報：単一セグメントのためセグメント注記は省略。

要点まとめ（箇条書）

• 中間期は増収増益：売上20,016百万円（+14.7%）、営業利益2,205百万円（+19.7%）、当期純利益（帰属）1,591百万円（+28.2%）。
• 利益率・効率性は前年中間期から改善（営業利益率約11.0%、総資産回転率向上）。
• 財務は自己資本比率約70.9%、流動比率約325%と高めの安全性。
• キャッシュは営業CFで増加、投資有価証券取得で投資CFはマイナス、配当支払で財務CFはマイナス。
• 株式分割（1→2）を2025/10/1に実施。1株当たり数値は分割前後の表示に注意。
• 通期業績予想に修正なし。市場ではAI・クラウド・情報セキュリティ分野の需要拡大を見込むが、マクロ不確実性（通商政策、資源・金利等）のリスクあり。

（不明な項目・非開示事項）
– 主要顧客別・案件別の収益内訳：–（短信に未掲載）

以上です。追加で、特定の指標の年率換算や比率のより詳細計算、あるいは資料中の特定ページの注記（例：中間連結財務諸表の作成に関する注記）を参照しての深掘りをご希望でしたらご指示ください。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

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このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.0.2)」によって自動生成されました。

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