決算短信：ロンシール工業（4224）

2026年3月期第2四半期（中間期）決算短信〔日本基準〕(連結)

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ：会社が通期予想の修正を行っておらず、中間実績は通期予想に対して概ね順調（売上・営業利益ともに通期達成率は約50%でほぼ予想通り）。上振れ要素あり（営業利益・純利益は前年同期比で大幅増）。
• 業績の方向性：増収増益（売上高 +4.6%、営業利益 +76.4%、親会社株主に帰属する中間純利益 +70.1%）。
• 注目すべき変化：販売価格改定等により利益率が改善。営業利益率が前年中間期の約3.15%→当中間期約5.30%へ上昇（収益性の大幅改善）。
• 今後の見通し：通期業績予想の修正は無し。中間の進捗は売上・利益ともに通期見通しの半分程度で推移しており、現時点で通期達成可能性は高いと判断できる（但し下振れリスクは外部要因次第）。
• 投資家への示唆：利益率改善が主因で中間純利益が大幅増。高水準の自己資本比率と豊富な現預金を背景に財務は良好。主要リスクは原材料・為替・需要動向。

基本情報

• 企業概要:
• 企業名：ロンシール工業株式会社
• 主要事業分野：合成樹脂加工品事業（床材、防水材、住宅資材、輸出用床材、車両用床材、フィルム基材等）および不動産賃貸事業
• 代表者名：代表取締役社長 西岡 秀明
• URL：https://www.lonseal.co.jp/
• 報告概要:
• 提出日：2025年11月6日
• 対象会計期間：2026年3月期 第2四半期（中間期：2025年4月1日～2025年9月30日、連結、日本基準）
• セグメント:
• 合成樹脂加工品事業：主力事業。国内外向け床材等の製造販売。
• 不動産賃貸事業：賃貸による安定収入。
• 発行済株式:
• 期末発行済株式数：4,625,309株（自己株式含む）
• 期中平均株式数（中間期）：4,608,289株
• 時価総額：–（株価情報は未提示のため省略）
• 今後の予定:
• 決算発表（中間）：提出日 2025年11月6日（実施済）
• IRイベント：決算説明会は「無」（補足資料、説明会なし）

決算サプライズ分析

• 予想 vs 実績（会社予想との比較：会社は通期予想のみ公表、修正なし）
• 売上高：10,838百万円（通期見通し21,400百万円に対する進捗率 10,838/21,400 ≒ 50.6%） → ほぼ想定内
• 営業利益：575百万円（通期見通し1,150百万円に対する進捗率 575/1,150 = 50.0%） → ほぼ想定内
• 親会社株主に帰属する中間純利益：430百万円（通期見通し800百万円に対する進捗率 430/800 = 53.8%） → やや良好
• サプライズの要因：
• 主因：販売価格改定の効果により売上総利益が増加し、営業利益率が改善したこと（販売価格改定による上乗せ）。
• その他：売上は堅調（国内床材・防水材・輸出床材等が増加）、不動産賃貸は安定。営業外費用では為替差損や支払利息が増加しているが影響は限定的。
• 通期への影響：
• 会社は通期予想の修正なし。中間時点の進捗は通期見通しと整合的で、現時点で達成可能性は高いと見られるが、原材料価格や為替など外部要因には注意が必要。

財務指標

• 財務諸表（要点、単位：百万円）
• 売上高（中間）：10,838（前年同期 10,363、増減 +4.6%）
• 営業利益（中間）：575（前年同期 326、増減 +76.4%）
• 経常利益（中間）：603（前年同期 349、増減 +72.8%）
• 親会社株主に帰属する中間純利益：430（前年同期 252、増減 +70.1%）
• 1株当たり中間純利益（EPS）：93.36円（前年同期 54.88円、+70.1%）
• 総資産：26,072（前期末 25,903、増加）
• 純資産：19,092（前期末 19,015、増加）
• 現金及び預金：7,908（期末）
• 収益性
• 売上高：10,838百万円（+4.6% / +475百万円） — 売上は順調（良い）
• 営業利益：575百万円（+76.4% / +249百万円） — 利益改善が顕著（良い）
• 営業利益率：575/10,838 ≒ 5.30%（前年中間期 ≒ 3.15%） — 改善（良い）
• 経常利益：603百万円（+72.8%） — 改善（良い）
• 親会社株主に帰属する中間純利益：430百万円（+70.1%） — 改善（良い）
• EPS：93.36円（+70.1%） — 良好（投資判断は行わない）
• 進捗率分析（中間期）
• 通期売上高進捗率：約50.6%（通常の半期進捗で順調）
• 通期営業利益進捗率：50.0%（順調）
• 通期純利益進捗率：約53.8%（やや良好）
• 過去同期間との比較：前年同期より利益率・利益額ともに良化しており、通常ペース以上
• 財務安全性
• 自己資本比率：73.2%（安定水準；目安40%以上で良好） — 良い
• 負債合計：6,980百万円、純資産 19,092百万円 → 負債/純資産 ≒ 36.6%（低水準、良い）
• 流動比率：流動資産18,138 / 流動負債5,325 ≒ 341%（非常に良好）
• 効率性
• 総資産回転率（中間期間・単純計算）：売上10,838 / 総資産26,072 ≒ 0.416（半期ベース、年換算で約0.83） — 標準的
• セグメント別（中間期、単位：百万円）
• 合成樹脂加工品事業：売上 10,658（+4.7%）、セグメント利益 442（前年同期195、+126%） — 事業の主力で利益貢献が大きい
• 不動産賃貸事業：売上 180（同額）、セグメント利益 132（+1.9%） — 高収益性で安定収入源
• セグメント利益貢献度：合成樹脂事業 442/575 ≒ 76.9%、不動産賃貸 132/575 ≒ 23.0%
• キャッシュフロー（中間期、単位：百万円）
• 営業CF：+1,033（前年中間 776） — 良好（営業で現金創出）
• 投資CF：△296（主に有形固定資産取得 △271） — 設備投資あり
• 財務CF：△327（配当金支払 320含む） — 配当支払いでの流出
• 現金期末残高：7,908（現金豊富、良好）

配当

• 配当実績と予想：
• 中間配当：0円（2026年3月期中間期は無配）
• 期末配当予想（通期）：70円（通期合計 70円／株、前期も合計70円で修正無し）
• 配当性向（会社通期予想ベース）：
• 通期EPS予想 173.59円に対し年間配当70円 → 配当性向 ≒ 40.3%（やや高めの還元、良い側面）
• 特別配当：無し
• 自社株買い：該当記載無し

セグメント別情報

• 合成樹脂加工品事業（主力）
• 売上：10,658百万円（+4.7%）
• 営業利益：442百万円（+126%）— 価格改定の効果で利益率改善
• 地域別では日本が中心（日本 8,916）、北米・欧州・アジアも寄与
• 不動産賃貸事業
• 売上：180百万円（前年同期と同額）
• 営業利益：132百万円（+1.9%）— 高い利益率で安定収益に寄与
• 戦略・見通し：合成樹脂事業の価格改定と販売増が利益改善の主因。引き続き製品構成・販売価格のマネジメントが注目点。

中長期計画との整合性

• 中期経営計画：今回短信における中期計画の詳細記載無し（→ 進捗の評価は限定的） → KPIの明示は無し
• KPI達成状況：–（KPIが提示されていないため省略）

競合状況や市場動向

• 競合他社との比較：同業他社との相対評価は本資料に記載無し（比較データは–）
• 市場動向：国内建材需要は底堅く、輸出や車両用床材等で増収。物価高・為替・米国の通商政策など景気先行きは不透明。

今後の見通し

• 業績予想：
• 通期予想（2026年3月期通期）：売上 21,400百万円（△0.2%）、営業利益 1,150百万円（+32.2%）、経常利益 1,200百万円（+26.3%）、当期純利益 800百万円（増減率記載なし）
• 予想の修正：無し（2025年5月14日公表の予想から変更なし）
• 会社前提：特段の前提（為替レート等）の明示は無し
• 予想の信頼性：中間の進捗は通期見通しと整合的であるが、原材料価格や為替変動、需要動向が業績に影響するリスク要因
• リスク要因：
• 原材料価格の上昇
• 為替変動（為替差損が発生）
• 国内外需要の下振れ
• 通商政策等のマクロ要因

重要な注記

• 会計方針の変更等：該当無し
• 連結範囲の変更：該当無し
• 中間決算は監査法人のレビュー対象外である旨の注記あり
• その他特記事項：業績見通しは一定の前提に基づくもので実現を保証するものではない旨の注意喚起あり

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

企業情報

このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.0.5)」によって自動生成されました。

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