決算短信：オーナンバ（5816）

2023年12月期第３四半期決算短信〔日本基準〕(連結)

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ：通期予想の修正（2023年11月2日公表）および配当予想の引上げ（年間30.00円に修正）。第3四半期累計の実績は会社予想（通期）との比較で進捗良好（下記参照）。
• 業績の方向性：増収増益（売上高33,544百万円：前年同期比+5.9％、営業利益2,044百万円：前年同期比+32.9％、親会社株主に帰属する四半期純利益1,633百万円：前年同期比+38.6％）。
• 注目すべき変化：欧米が大きく回復（売上+23.1％、営業利益+129.2％）する一方、アジア（日本を除く）は中国低迷等で売上-14.9％と減少。日本は堅調だが受注残解消と顧客在庫調整の影響が見られる。
• 今後の見通し：通期予想は売上45,000百万円（+3.1％）だが営業利益は2,400百万円（△5.1％）と減益見込みに修正。第3四半期の進捗は販売・利益とも高く、通期達成は売上・利益共に可能性は高いが、中国市場や顧客在庫調整、為替等の下振れリスクあり。
• 投資家への示唆：第3四半期はサプライチェーン改善や製品値上げ・原価低減が寄与して利益率が改善。通期予想は保守的に修正されたため、Q4の需要動向（特に中国・顧客在庫調整）と為替影響が今後の鍵。

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名：オーナンバ株式会社
  • 主要事業分野：自動車・産業機器等向けハーネス等の製造・販売（日本、欧米、アジアで生産拠点を保有）
  • 代表者名：代表取締役社長 木嶋忠敏
  • 問合せ先：常務取締役 管理部長 宮本敦浩（TEL 06-6976-6101）
• 報告概要:
  • 提出日（短信）：2023年11月2日
  • 対象会計期間：2023年12月期 第3四半期累計（2023年1月1日〜2023年9月30日）
  • 四半期決算補足説明資料：無、決算説明会：無
• セグメント:
  • 日本：国内製造・販売（自動車・産業機器等）
  • 欧米：北米・欧州向け製造・販売（自動車、空調用ハーネス等）
  • アジア（日本を除く）：中国等アジア地域での製造・販売
• 発行済株式:
  • 期末発行済株式数（普通株式、自己株含む）：12,558,251株
  • 自己株式数（期末）：371,518株
  • 時価総額：–（記載なし）
• 今後の予定:
  • 四半期報告書提出予定日：2023年11月8日

決算サプライズ分析

• 予想vs実績（第3四半期累計／会社通期予想に対する進捗）
  • 売上高：33,544百万円（通期予想45,000百万円に対する進捗率 74.5%）
  • 営業利益：2,044百万円（通期予想2,400百万円に対する進捗率 85.2%）
  • 親会社株主に帰属する当期純利益：1,633百万円（通期予想1,800百万円に対する進捗率 90.8%）
• サプライズの要因：
  • プラス要因：半導体供給の改善、サプライチェーン強化による物流費削減、原価低減活動、製品価格改定の継続。
  • マイナス要因：上期進んだ受注残の解消、顧客在庫調整、特に中国市場の低迷や一部地域での生産性悪化（メキシコでの材料調達遅れ等）。
  • 特別損益：第3Q累計は特別利益37百万円（投資有価証券売却益約32.8百万円）、特別損失6百万円（本社移転費用等）と、前年同期の大型特損（関係会社清算損等）が無くなり比較で改善。
• 通期への影響：
  • 第3四半期の進捗は高く、通期見通し達成の余地はあるが、会社は業績予想を修正しており（営業利益見込みを減額）、Q4の中国需要や為替・原材料変動が下振れ要因。現状は「達成可能性は高いがリスクは残る」といった状況。

財務指標（第3四半期累計／2023年9月30日時点）

• 財務諸表の要点（主要数値、単位：百万円）
  • 売上高：33,544（前年同期31,686、+5.9%）
  • 売上総利益：6,522（前年5,660）
  • 営業利益：2,044（前年1,538、+32.9%）
  • 経常利益：2,207（前年1,813、+21.7%）
  • 親会社株主に帰属する四半期純利益：1,634（前年1,179、+38.6%）
  • 1株当たり四半期純利益（EPS）：134.06円（前年同期96.72円）
  • 総資産：38,209（前期末36,875、+1,334）
  • 純資産：23,744（前期末21,185、+2,558）
  • 自己資本比率：60.5%（安定水準、前期末55.8%）
• 収益性
  • 営業利益率：6.1%（2,044 / 33,544；前年同期 約4.9% → 改善）
  • ROE（簡便計算、四半期累計純利益 / 平均株主資本）：約8.8%（1,633.8 / 平均株主資本約18,548）※期間注記：非年率の9か月累計ベース
  • ROA（四半期累計純利益 / 平均総資産）：約4.35%（1,633.8 / 平均総資産約37,542）
  • 目安との比較：ROEは概ね良好（8％台）、ROAはやや低め（目安5％以上が望ましい）
• 進捗率（通期予想に対して）
  • 売上高進捗率：74.5%
  • 営業利益進捗率：85.2%
  • 純利益進捗率：90.8%
  • コメント：利益進捗が売上進捗を上回り、通期予想はやや保守的に見える一方でQ4の下振れリスクを織り込んだ可能性がある。
• キャッシュフロー
  • キャッシュ・現金同等物残高：現金及び預金 6,474.8百万円（前期末5,178.3百万円、増加1,296.5百万円）
  • 営業CF/投資CF/財務CF：明細は決算短信に記載なし（–）
  • フリーCF：–、営業CF/純利益比率：–（データ不在）
• 流動性・財務安全性
  • 流動資産：27,943百万円、流動負債：11,514百万円 → 流動比率約243%（流動性良好）
  • 有利子負債（短期借入+長期借入）：約3,267百万円（短期1,626、長期1,642）
  • 負債比率（総負債 / 総資産）：約37.9%
  • 自己資本比率：60.5%（安定水準、目安40%以上で安定）
• 四半期推移（QoQ）
  • 四半期ごとの詳細（QoQ）は開示資料に四半期単独明細が無いため省略（–）。
  • 季節性：同社の累計でQ4に一定の変動ある可能性あり（業種特性・受注動向により変動）。

特別損益・一時的要因

• 当第3四半期累計の特別利益：37百万円（主に投資有価証券売却益 32.8百万円）
• 当第3四半期累計の特別損失：6百万円（本社移転費用等）
• 前年同期との違い：前年は関係会社清算損等の大きな特損（約229.5百万円など）が発生しており、今回の比較で一時要因の改善が業績押上げに寄与
• 継続性の判断：投資有価証券売却益は非継続性と判断すべき。実質的な業績評価は特別損益を除いた営業利益ベースが重要。

配当

• 配当実績／予想：
  • 中間配当（第2四半期末）：14.00円（前年8.00円）
  • 期末配当（予想）：16.00円（修正後）
  • 年間配当予想（修正後）：30.00円（従来24.00円→修正有）
• 配当性向（会社予想ベース）：年間配当30円 ÷ 通期EPS147.70円 = 約20.3%
• 配当利回り：–（株価情報の記載なし）

設備投資・研究開発

• 設備投資（固定資産の増減からの簡易推定）
  • 有形固定資産合計：7,013百万円（期首6,177→増加約836百万円）→ 当該期間の設備投資等を示唆（約836百万円増）
  • 減価償却費：決算短信内の明示値は記載なし（–）
• 研究開発費：明示なし（–）

受注・在庫状況（該当情報）

• 在庫（棚卸資産）の推移
  • 商品及び製品：3,316百万円（期首2,873→+443）
  • 仕掛品：1,070百万円（期首1,323→-253）
  • 原材料及び貯蔵品：5,443百万円（期首4,952→+491）
  • コメント：在庫合計は増加。中国市場低迷や顧客在庫調整が発生しているため、在庫水準と構成の推移を注視すべき。
• 受注情報：詳細な受注高・受注残の数値は開示なし（–）

セグメント別情報

• 日本：
  • 売上高：18,817百万円（+5.6%）
  • 営業利益：1,159百万円（+58.0%）
  • コメント：サプライチェーン改善と原価低減で利益率改善。ただし受注残解消や顧客在庫調整の影響あり。
• 欧米：
  • 売上高：9,507百万円（+23.1%）
  • 営業利益：212百万円（+129.2%）
  • コメント：北米自動車需要回復や欧州空調用ハーネス需要好調が牽引。為替（メキシコペソ高）や一部生産性悪化の影響も発生。
• アジア（日本を除く）：
  • 売上高：5,220百万円（△14.9%）
  • 営業利益：697百万円（△4.3%）
  • コメント：中国市場の低迷・生産調整により売上減。今後の回復は遅れる懸念。

中長期計画との整合性

• 中期経営計画「PROGRESS 2023」（当期最終年度）について：同社は計画に沿った施策実施を継続中と記載。第3四半期はサプライチェーン改善など施策が寄与しているとの説明。
• KPI達成状況：個別KPIは短信に記載なし（–）。

競合状況や市場動向

• 市場動向：半導体供給改善、北米自動車需要回復、しかし中国需要の弱さと顧客の在庫調整が相殺要因。原材料価格および為替変動が引き続きリスク。
• 競合比較：同業他社との相対評価は短信に記載なし（–）。ただし欧米回復とアジアの弱さという二極化は業界共通のテーマ。

今後の見通し

• 会社発表の通期予想（2023年12月期）
  • 売上高：45,000百万円（前年対比+3.1%）
  • 営業利益：2,400百万円（△5.1%）
  • 経常利益：2,500百万円（△14.2%）
  • 親会社株主に帰属する当期純利益：1,800百万円（△15.6%）
  • 1株当たり当期純利益（EPS）：147.70円
• 予想の信頼性：第3四半期の進捗は高く、数値面では達成可能な水準。ただし会社自身が見通しを修正しており、Q4の中国需要、顧客在庫調整、為替・原材料価格動向が下振れリスク。
• リスク要因：中国市場低迷、顧客の在庫調整、為替（特にメキシコ・米ドル等）、原材料費の上振れ、地政学リスク等。

重要な注記

• 会計方針の変更：該当なし。
• 連結の範囲：第1四半期より株式会社ブライトンを連結子会社に追加（重要性増大のため）。
• 四半期レビュー：本四半期決算短信は公認会計士等の四半期レビュー対象外である旨の注記あり。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

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このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.0.12)」によって自動生成されました。

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