決算短信：スーパーツール（5990）

2026年3月期第3四半期決算短信〔日本基準〕（連結）

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ：会社の通期業績予想に修正はなし。市場予想との比較は開示なし（–）。四半期実績は「会社予想に対する進捗率」としては売上高は好調だが利益はやや未達傾向。
• 業績の方向性：増収（売上高+7.3%）だが営業利益は減益（▲23.2%）。経常利益・親会社株主に帰属する四半期純利益は前年同期比で改善（前年は特別損失計上で赤字）。
• 注目すべき変化：前年同期の「事業撤退損（特別損失）490,326千円」が今回なく、前年の大幅赤字（△258百万円）から今回黒字化（182百万円）に転換。だが営業利益は落ち込んでおり、粗利率低下が目立つ。
• 今後の見通し：通期予想に変更はなし（売上高6,000百万円、営業利益485百万円）。売上高進捗は約71%と良好だが、営業利益進捗は約53%と遅れ。通期達成は売上は期待できるが利益面はコスト動向次第。
• 投資家への示唆：環境関連事業は撤退方針を表明（2028年までに撤退）、金属製品事業のソリューション化や設備投資による供給体制強化が主眼。利益回復には原材料・調達コストの改善と海外販売拡大が鍵。

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名：株式会社スーパーツール
  • 上場コード：5990
  • 主要事業分野：金属製品事業（作業工具・産業機器の製造販売、吊クランプ管理等のソリューション）および環境関連事業（連結子会社による太陽光発電等）
  • 代表者名：代表取締役社長 平野 量夫
  • 連絡先：経営企画室長 竹山 友浩（TEL 072-236-5521）
  • URL：http://www.supertool.co.jp/
• 報告概要:
  • 提出日：2026年1月21日
  • 対象会計期間：2026年3月期 第3四半期累計（2025年3月16日～2025年12月15日）
• セグメント:
  • 金属製品事業：作業工具、吊クランプ等の製造販売、吊クランプ管理アプリ「S・M・A・Я・T」等のソリューション提供
  • 環境関連事業：太陽光発電所の開発・売電等（撤退方針を表明、受注済案件の施工を進行中）
• 発行済株式:
  • 期末発行済株式数（自己株式含む）：2,366,078株
  • 期末自己株式数：3,939株（前期 11,615株）
  • 期中平均株式数（四半期累計）：2,359,039株
  • 時価総額：–（資料未記載）
• 今後の予定:
  • 決算発表：今回（第3四半期）発表済み（2026/01/21）
  • 株主総会：–（資料未記載）
  • IRイベント：決算説明会の有無は記載なし（決算補足説明資料作成の有無も記載なし）

決算サプライズ分析

• 予想vs実績（通期予想に対する第3Q累計の達成率）
  • 売上高：実績4,264百万円／通期予想6,000百万円 → 達成率 71.1%
  • 営業利益：実績258百万円／通期予想485百万円 → 達成率 53.2%
  • 純利益（親会社株主帰属）：実績182百万円／通期予想330百万円 → 達成率 55.2%
• サプライズの要因：
  • 売上は増加したものの、売上原価の増加により売上総利益が減少（前年同期比で粗利率低下）。販売費及び一般管理費は若干低下しているが、粗利の下落が営業利益減少の主因。
  • 前年同期に計上された事業撤退損（490百万円）が無くなったことにより、親会社株主に帰属する四半期純利益は赤字→黒字に回復（特殊要因の反動）。
• 通期への影響：
  • 会社は通期予想を据え置き。売上は進捗良好だが、利益面（特に営業利益）は進捗遅れ。原材料高・調達コストの動向、期末の販売ミックスや販管費の動きが通期達成の鍵となる。

財務指標

• 財務諸表の要点（第3四半期末 2025/12/15、単位：千円）
  • 総資産：13,498,448 千円（前期末 13,356,065 千円、増加114,383千円）
  • 純資産：10,310,027 千円（前期末 10,276,143 千円、増加33,884千円）
  • 自己資本比率：76.4%（安定水準、前期 76.9%）
  • 現金及び預金：1,142,482 千円（前期差 +114,438千円）
  • 建設仮勘定：125,024 千円（前期 23,742千円、増加）
• 収益性（第3四半期累計）
  • 売上高：4,264 百万円（前年同四半期 3,973 百万円、+7.3% / +291 百万円）
  • 営業利益：258 百万円（前年 336 百万円、▲23.2% / ▲78 百万円）
  • 営業利益率：258/4,264 = 6.05%（前期 8.46% → 減少）
  • 経常利益：271 百万円（前年 335 百万円、▲18.9%）
  • 親会社株主に帰属する四半期純利益：182 百万円（前年は△258 百万円 → 大幅改善）
  • 1株当たり四半期純利益（EPS）：77.55 円（前年 110.01 円）
• 収益性指標（参考、当第3Q累計ベース）
  • ROE（四半期累計純利益/期末自己資本）：182,945千円 / 10,310,027千円 = 1.78%（目安 8%以上が良好 → 低水準）
  • ROA（四半期累計純利益/総資産）：182,945千円 / 13,498,448千円 = 1.36%（目安 5%以上が良好 → 低水準）
  • 営業利益率：6.05%（業種平均との比較は業種別に差があるため要注意）
• 進捗率分析（通期予想に対する進捗）
  • 売上高進捗率：71.1%（通常ペースでは良好：第3Q時点で約75%前後を期待する業種もあるが概ね順調）
  • 営業利益進捗率：53.2%（やや遅れ）
  • 純利益進捗率：55.2%（やや遅れ）
• キャッシュフロー：
  • 四半期連結キャッシュ・フロー計算書は作成していない（注記あり）。ただし貸借対照表上で現金預金は増加。
  • 減価償却費（第3Q累計）：177,981 千円
  • フリーCF等の詳細数値は資料未記載（四半期CF未作成のため –）
• 四半期推移（QoQ）：直近四半期の単独QoQは資料に明示なし（四半期累計比較のみ）
• 財務安全性：
  • 自己資本比率 76.4%（安定水準）
  • 長期借入金：819,066 千円（前期 924,423 千円、減少 → 償還等で長期負債圧縮）
  • 流動比率（簡易）：流動資産5,578,341千円 / 流動負債1,147,354千円 = 約4.86（流動性は高い）

特別損益・一時的要因

• 特別利益：固定資産売却益 375 千円（小額）
• 特別損失：当期は該当なし。前期に事業撤退損490,326千円を計上（これが前年の赤字要因）。
• 一時的要因の影響：前年の大幅赤字は事業撤退損によるもので、今回の黒字化はその反動が大きい。営業面の実力を見るには特別損益を除いた継続的利益を見る必要あり（営業利益は前年より低下）。
• 継続性の判断：特別損失は前期特有のもので継続性は低い。今回の固定資産売却益は一時的。

配当

• 配当実績と予想：
  • 第1四半期末：–、第2四半期末（中間）：35.00円（支払済）
  • 第3四半期末：–、期末予想：35.00円
  • 年間配当（予想）：70.00円（中間35 + 期末35、前期と同額。修正なし）
• 配当利回り：–（株価データ未記載のため計算不可）
• 特別配当：なし
• 株主還元方針：自己株式処分による譲渡制限付株式報酬の実施（自己株式減少を反映）。今後の自社株買い等は記載なし。

設備投資・研究開発

• 設備投資：
  • 建設仮勘定が増加：125,024千円（前期 23,742千円 → 増加分は工場拡張工事等）
  • 減価償却費（第3Q累計）：177,981千円
  • 設備投資の金額詳細（投資CF等）は未開示（–）
• 研究開発：
  • R&D費用の明示：–（資料未記載）
  • 記載内容：製品開発強化・新製品（「黒の匠」シリーズ等）準備中と記載あり

受注・在庫状況

• 受注状況：受注高・受注残は資料に記載なし（–）
• 在庫状況：
  • 商品及び製品：1,839,348 千円（前期 1,705,759千円、+133,589千円）
  • 仕掛品：1,550,740 千円（前期 1,451,960千円、+98,780千円）
  • 在庫増加は生産リードタイム短縮と工場拡張中の影響、及び受注対応のための在庫保持と推定

セグメント別情報

• セグメント別業績（第3Q累計）
  • 金属製品事業
  • 売上高：3,471.8百万円（前年同期比▲4.9%）
  • セグメント利益：489.6百万円（前年同期比▲19.4%）
  • コメント：国内ではレンチ類等が堅調。吊クランプ管理アプリ「S・M・A・Я・T」の浸透、海外（韓国中心）では造船向け堅調だが建設分野の低迷で伸び悩み。新製品投入や販路強化を進める。
  • 環境関連事業
  • 売上高：792.5百万円（前年同期比+146.1%）
  • セグメント利益：84.7百万円（前年同期比+42.8%）
  • コメント：受注済太陽光案件の施工を進行。グループ内シナジー期待が難しいとして2028年までに撤退方針を表明。ただし売電事業の一部発電所は収益貢献中。
• 地域別売上：詳細（国内/海外比率、為替影響額）は開示なし（–）

中長期計画との整合性

• 中期経営計画：資料に明示的な中期数値は無し（–）
• KPI達成状況：主要KPI（ROE目標等）は不明。設備投資による生産性向上・ソリューション化推進が中期方針に整合する旨記載。

競合状況や市場動向

• 競合比較：同業他社との比較指標は資料に記載なし（–）
• 市場動向：国内は緩やかな回復だが円安・物価上昇、海外は高金利や地政学リスク等で先行き不透明。韓国では造船は好調、一方建設は停滞と記載。

今後の見通し

• 業績予想：
  • 通期（2025/3/16～2026/3/15）会社予想（修正なし）
  • 売上高：6,000 百万円（前期比 +14.5%）
  • 営業利益：485 百万円（+28.6%）
  • 経常利益：485 百万円（+28.1%）
  • 当期純利益：330 百万円
  • 1株当たり当期純利益：139.89 円
  • 前提条件：為替等の詳細前提は添付資料P.3参照（資料本文では要旨のみ）
• 予想の信頼性：過去の特別損失計上等により通年ベースでは変動要因がある。現時点で通期予想の前提に変更はなし。
• リスク要因：為替変動、原材料・資材価格の高止まり、海外市場の需要変動、高金利環境、環境関連事業撤退に伴う残務リスク等

重要な注記

• 会計方針：2022年改正会計基準（法人税等に関する基準）等を適用中。今回の会計方針変更による四半期財務諸表への影響はなしと記載。
• 表示方法の変更：電子記録債権と売掛金を独立表示へ変更（第2四半期から）。
• 株主資本変動：2025/6/27の取締役会決議に基づく譲渡制限付株式報酬により自己株式が減少（自己株式は8,046千円へ）。
• 添付CF：第3Q累計の四半期連結キャッシュ・フロー計算書は作成していない（注記あり）。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

企業情報

このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.1.30)」によって自動生成されました。

本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。

本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。

投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。

なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。