決算短信：リブセンス（6054）

2026年12月期 第1四半期決算短信〔日本基準〕（連結）

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ：会社予想（第1四半期単独の会社予想は未開示）。総じて会社公表の第2四半期（累計）予想のみ開示（売上高2,300百万円、営業損失△200百万円、親会社株主に帰属する当期純損失△210百万円）。第1四半期実績は会社予想との直接比較は不可。
• 業績の方向性：減収縮小赤字（売上高は減収、営業損失は前年同期から改善）。売上高は前年同期比で減少したが、営業赤字は縮小。
• 注目すべき変化：セグメント再編（従来の「インターネットメディア事業」→「人材サービス」「不動産サービス」）を反映。人材サービスは増収・高収益化（転職会議・転職ドラフトが寄与）、不動産サービスは大幅減収（買取再販の決済未発生）。
• 今後の見通し：通期（2026年通年）については会社は現時点で合理的算定が困難としており、通期予想は未提示。第2四半期（累計）予想に対する進捗確認が重要。中期計画上は「マッハバイト」方針転換により2027年度の売上目標を下回る見込みと会社が注記。
• 投資家への示唆：短期は収益性重視の施策（マッハバイトの低収益案件削減）が進捗し利益率改善が見られる一方、売上規模は減少。第2四半期累計予想達成に向けた売上回復の有無、イエシルの買取再販の回復・決済発生が鍵。

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名：株式会社リブセンス
  • 主要事業分野：インターネットメディア関連事業（人材領域サービス：アルバイト求人「マッハバイト」、転職口コミ「転職会議」、ITエンジニア向け転職「転職ドラフト」等）および不動産情報サービス（「IESHIL／イエシル」等）
  • 代表者名：代表取締役社長兼執行役員 村上 太一
• 報告概要:
  • 提出日：2026年5月15日
  • 対象会計期間：2026年1月1日～2026年3月31日（2026年12月期 第1四半期連結）
  • 決算補足説明資料：作成あり（ただし決算説明会は開催無し）
• セグメント:
  • 人材サービス：アルバイト・転職関連のメディア・サービス（マッハバイト、転職会議、転職ドラフト等）
  • 不動産サービス：不動産情報サービス（IESHIL等。買取再販事業等を含む）
• 発行済株式:
  • 期末発行済株式数（普通株式、自己株式含む）：28,160,000株
  • 期末自己株式数：597,020株
  • 期中平均株式数（四半期累計）：27,563,854株
  • 時価総額：–（短信に明記なし）
• 今後の予定:
  • 決算発表：次回は第2四半期（累計）の開示
  • IRイベント：決算補足説明資料は同社WEBに掲載（説明会は無開催）

決算サプライズ分析

• 予想vs実績:
  • 売上高：会社予想（第1四半期単独）は未開示 → 会社予想との達成率算出不可（会社は第2四半期累計予想のみ開示）
  • 営業利益：会社予想（第1四半期単独）未開示 → 達成率算出不可
  • 純利益：会社予想（第1四半期単独）未開示 → 達成率算出不可
• サプライズの要因:
  • 減収要因：アルバイト求人「マッハバイト」で収益性重視の運用へ転換し、低収益案件の条件変更・取引縮小を実施（売上減少）。不動産「イエシル」では買取再販の決済が発生しなかったため売上が大幅減。
  • 収益性改善要因：転職会議・転職ドラフトが増収で、人材サービスのセグメント利益が改善し、営業赤字は縮小。
  • 営業外収益減少：前期に計上していた事業譲渡に伴うライセンス収入がなくなり営業外収益が減少（経常利益の改善幅は限定）。
• 通期への影響:
  • 会社は通期合理的予想の算定が困難としており通期予想は未提示（第2四半期累計のみ予想あり）。第1四半期の進捗は第2四半期累計予想達成に向け重要な指標となるが、マッハバイトの売上減が中期計画（2027年度）目標に影響を与えると会社も注記している。
• 対会社予想差分（FSI earnings-analysis 翻案）:
  • 会社予想が第1四半期単独で未開示のため、売上・営業利益・純利益の差分表示：会社予想未開示（第2四半期累計予想のみ開示のため差分計算は省略）。

財務指標

• 財務諸表（要点、百万円表示）
  • 売上高：981 百万円（前年同期 1,578 百万円、増減額 △596 百万円、前年同期比 ▲37.8%）
  • 売上原価：165 百万円（前年同期 468 百万円）
  • 売上総利益：816 百万円（前年同期 1,110 百万円）
  • 販売費及び一般管理費：868 百万円（前年同期 1,210 百万円）
  • 営業利益：△51 百万円（前年同期 △100 百万円、増減額 +49 百万円、前年同期比 –）
  • 経常利益：△49 百万円（前年同期 △60 百万円、増減額 +12 百万円、前年同期比 –）
  • 親会社株主に帰属する四半期純利益：△53 百万円（前年同期 △89 百万円、増減額 +36 百万円、前年同期比 –）
  • 1株当たり四半期純利益（EPS）：△1.93 円（前年同期 △3.25 円、前年同期比 +40.6%）
  • 総資産：4,587 百万円（前期末 4,734 百万円）
  • 純資産：4,159 百万円（前期末 4,210 百万円）
  • 自己資本比率：89.8%（安定水準）
• 収益性指標:
  • 営業利益率：△5.2%（営業利益△51 / 売上高981 → △5.2%）
  • ROE：–（短信に年率換算や直近年率の記載無しのため算出見送り）
  • ROA：–（同上）
• 進捗率分析（第2四半期（累計）予想：売上高2,300百万円、営業損失△200百万円、親会社株主に帰属する当期純損失△210百万円）
  • 通期予想に対する進捗率：通期予想は未開示のため算定不可
  • 第2四半期（累計）予想に対する進捗率（第1四半期実績ベース）
  • 売上高進捗率：981 / 2,300 = 42.7%
  • 営業利益進捗率（損失ベース）：△51 / △200 = 25.7%（計画されている累計損失のうち第1四半期で発生した割合）
  • 純利益進捗率（損失ベース）：△53 / △210 = 25.4%
  • 過去同期間の進捗率との比較：–（短信に過去の同種予想/進捗比較の記載なし）
• キャッシュフロー:
  • 四半期連結キャッシュ・フロー計算書は作成していないと明記（短信注記）。よって営業CF、投資CF、財務CF、フリーCFの詳細は未提示（–）。
  • 現金及び預金：3,473 百万円（前期末 3,640 百万円、減少 △167 百万円）。主因は現金及び預金の減少（△166,504 千円）。
  • 営業CF/純利益比率：–（CF明細未提示のため算出不可）
• 四半期推移（QoQ）
  • 前四半期（2025年12月期末）との比較：総資産・純資産とも若干減少。季節性の有無は限定的記載（四半期特有の季節性についての明記なし）。
• 財務安全性:
  • 自己資本比率：89.8%（安定水準）
  • 流動負債合計：416 百万円、流動比率算出のための流動資産は4,496百万円 → 流動比率 ≒ 1,080%（流動資産4,496 / 流動負債416 → 高水準）
  • 負債比率：総負債427 百万円に対し純資産4,159 百万円で低負債（安定的）
• 効率性：総資産回転率や売上高営業利益率の詳細推移は部分データのため算出省略
• セグメント別（下記参照参照）

特別損益・一時的要因

• 特別利益：無し（短信に該当項目の記載なし）
• 特別損失：無し（短信に該当項目の記載なし）
• 一時的要因の影響：
  • 前期に存在した「株式譲渡に伴うライセンス収入」（営業外収益38,304千円）が当期は発生しておらず、経常収益が減少している点は一時的要因として業績に影響。
  • 「イエシル」の買取再販の決済未発生は売上に直接影響（非継続的な取引発生の有無が今後の売上変動要因）。
• 継続性の判断：ライセンス収入の消滅は継続的ではないと考えられるが、イエシル関連の売上は今後の取引発生に依存。

配当

• 配当実績と予想:
  • 2025年12月期 実績：年間合計 0.00 円
  • 2026年12月期（予想）：年間合計 0.00 円（中間・期末ともに0.00、直近公表から修正なし）
  • 配当利回り：–（株価情報の記載なし）
  • 配当性向：–（予想純利益に対する比率は通期予想未提示のため算出不可）
• 特別配当の有無：無し
• 株主還元方針：自己株式は保有（自己株式数記載あり）が、特段の自社株買い公表は無し

設備投資・研究開発

• 設備投資：
  • 設備投資額：短信に具体額の記載無し（–）
  • 減価償却費：当第1四半期累計で486 千円（前期583 千円）
• 研究開発：
  • R&D費用：短信に明示なし（–）
  • 主な研究開発テーマ：AIを活用した機能・コンテンツ強化（転職会議のQ&A、転職ドラフトのレジュメのリアルタイムフィードバック等）が進捗と明記

受注・在庫状況（該当する業種の場合）

• 受注状況：短信に受注高・受注残の明示なし（–）
• 在庫状況：販売用不動産 413,900 千円（413.9 百万円、前期391,789 千円 → 増加22,110 千円）。在庫回転日数等は記載なし。

セグメント別情報

• セグメント別状況（当第1四半期、百万円表記）
  • 人材サービス：売上高 933 百万円（前年同期 1,300 百万円、増減額 △367 百万円、前年同期比 ▲28.2%）、セグメント利益 219 百万円（前年同期 155 百万円、増減額 +64 百万円、前年同期比 +41.5%）
  • 不動産サービス：売上高 48 百万円（前年同期 277 百万円、増減額 △229 百万円、前年同期比 ▲82.5%）、セグメント損失 △9 百万円（前年同期利益 18 百万円、増減額 △27 百万円）
• セグメント戦略・説明：
  • 人材サービスは収益性重視シフト（マッハバイトで低収益案件の取引縮小）、転職会議・転職ドラフトのAI機能強化が進捗し増収寄与。
  • 不動産サービスは買取再販の決済未発生が売上急減の主因。
• 地域別売上：短信に国内/海外比等の詳細記載なし（–）

中長期計画との整合性

• 中期経営計画：人材・不動産領域の強化・拡張を推進する方針に基づきセグメント開示を変更。AIと事業資産の掛け合わせによる機能拡充を進めている旨の記載あり。
• KPI達成状況：中期計画の最終年度（2027年度）売上高はマッハバイトの方針転換により目標を下回る見込みと会社が注記。具体KPIの数値進捗は短信に限定的記載。

競合状況や市場動向

• 競合他社との比較：短信に同業他社比較の記載なし（–）
• 市場動向：短信では省略。ただし採用市場・不動産取引の発生状況がセグメント業績に影響する旨の言及あり。

テーマ・カタリスト

（短信本文に明示されている内容のみ）

• 短期的な成長分野：
  • 転職会議：口コミを基にしたQ&A機能の拡充（AI活用）
  • 転職ドラフト：レジュメのリアルタイムフィードバック等の機能拡充（AI活用）
  • マッハバイト：収益性の高い案件に集中する運用への転換（短期的に利益率改善へ）
• 中長期的な成長分野：
  • 中期経営計画に基づく人材・不動産領域の強化・拡張、AIと事業資産の組合せによる付加価値向上
• リスク要因（短信本文に明記されたもののみ）：
  • 「マッハバイト」の事業方針変更により、中期計画最終年度（2027年度）の売上高が目標を下回る見込みであること

注視ポイント

（次四半期に向けた論点、短信本文に記載のある変数のみ）

• 第2四半期（累計）予想（売上高2,300百万円、営業損失△200百万円）に対する第1四半期の進捗（売上進捗42.7%）が通常ペースか否か。マッハバイトの売上回復が鍵。
• イエシル（不動産サービス）：買取再販事業の決済発生の有無が不動産セグメントの売上回復に直結する点。
• 広告宣伝費削減と案件選別による収益性改善の継続性（マッハバイトの低収益案件削減が一巡したか、追加の売上減退リスクの有無）。
• 営業外収益（過去計上のライセンス収入等）が戻らない場合の経常利益への影響（過去の一時収入依存がなくなった前提の妥当性）。

今後の見通し

• 業績予想:
  • 通期予想の修正有無：2026年2月13日公表内容から変更無し。ただし会社は通期合理的算定が困難として通期の業績予想を開示していない（第2四半期累計のみ開示）。
  • 次期予想：第2四半期累計の数値のみ明示（売上高2,300百万円、営業損失△200百万円、親会社株主に帰属する当期純損失△210百万円）。
  • 会社予想の前提条件（為替・原油等）：短信に具体的前提の明示なし（–）
• 予想の信頼性：会社は通期予想の合理的算定が困難としており、短期の数値（第2四半期累計）に依拠する開示スタンス。過去の予想達成傾向に関する記載は短信に無し（–）。
• リスク要因（短信に明記のもの）：マッハバイトの方針転換に伴う売上下振れ、中期計画目標の未達見込み、イエシルの取引発生状況。

重要な注記

• 会計方針：当第1四半期連結累計期間における会計方針の変更・見積りの変更・修正再表示等は無（短信の注記による）。
• その他：四半期連結キャッシュ・フロー計算書は作成していない旨の注記あり。セグメント区分を従来の単一「インターネットメディア事業」から「人材サービス」「不動産サービス」の二分割に変更（前期比較は遡及組替済み）。

（注）不明な項目や短信に明示がない箇所は “–” としております。提供情報に基づき整理しました。投資助言は行いません。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

企業情報

このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.1.52)」によって自動生成されました。

本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。

本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。

投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。

なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。