株式会社ラバブルマーケティンググループ（9254）企業分析レポート
1. 企業情報
ラバブルマーケティンググループは、SNSマーケティングとDX支援を事業とする企業です。SNSアカウント運用代行、SNS運用支援ツールの開発・提供、教育、インターネット広告運用、そしてDX支援サービス（マーケティングオートメーションツール、営業支援システム、顧客管理システム、販売管理システムなど）を提供しています。2014年7月設立、従業員数198名（平均年齢42.3歳、平均年収759万円）。
2. 業界のポジションと市場シェア
広告代理店業界に属し、SNSマーケティングとDX支援というニッチな領域に特化しています。市場シェアに関する具体的な数値は公開情報からは確認できませんが、競合他社との差別化要因として、戦略策定から運用代行、ツール提供、教育まで一貫したサービス提供を挙げることができます。課題としては、業界全体の競争激化、新規参入企業の増加などが挙げられます。
3. 経営戦略と重点分野
経営陣は、SNSマーケティングとDX支援の両事業を成長の柱として位置付けています。中期経営計画の具体的な内容は公開情報からは不明ですが、2025年10月期には増収増益を予想しており、売上高27億円、営業利益1.5億円を目指しています。 M&Aによる事業拡大も戦略の一つとして考えられます（株式会社ユニオンネットの連結子会社化）。
4. 事業モデルの持続可能性
収益モデルは、主にSNSマーケティングとDX支援サービスの提供による売上です。市場ニーズの変化への適応力は、最新技術の導入やサービス内容のアップデートによって維持していく必要があるでしょう。 今後の成長には、新規顧客獲得と既存顧客への継続的なサービス提供が重要です。
5. 技術革新と主力製品
主力製品・サービスは、SNSアカウント運用支援サービスとDX支援サービスです。技術開発の動向や独自性については、公開情報からは詳細な情報が得られません。
6. 株価の評価
- PER (会社予想): 22.30倍（業界平均25.7倍と比較してやや低い）
- PBR (実績): 6.83倍（業界平均2.5倍と比較して非常に高い）
- EPS (会社予想): 65.34円
- BPS (実績): 213.45円
- 株価: 1457円
PBRが業界平均を大きく上回っている点は注目すべき点です。これは、市場が同社の将来性に対して高い期待値を持っているか、あるいは、資産価値に対して株価が高く評価されている可能性を示唆しています。PERは業界平均を下回っていますが、今後の業績次第で変化する可能性があります。
7. テクニカル分析
直近10日間の株価は1441円～1490円の間で推移しており、年初来高値1720円からは下落しています。現在の株価は年初来高値からは下落していますが、年初来安値1268円よりは高い水準にあります。50日移動平均線(1509.96円)と200日移動平均線(1535.07円)を下回っており、弱気トレンドにある可能性があります。
8. 財務諸表分析
売上高は増加傾向にありますが、営業利益率は低めです。2024年10月期の決算短信によると、売上高は21.6億円、営業利益は1.37億円、経常利益は1.47億円、当期純利益は7200万円となっています。自己資本比率は15.1%と低く、財務リスクに注意が必要です。 決算期変更の影響やM&A関連費用なども考慮する必要があります。
9. 株主還元と配当方針
2024年10月期は配当金0円、2025年10月期も配当金0円の予定です。配当利回りは0%です。自社株買いに関する情報は公開情報からは確認できません。
10. 株価モメンタムと投資家関心
直近の株価は横ばいからやや下落傾向にあります。出来高は少なく、投資家の関心が低い可能性があります。株価に影響を与える要因としては、業績の推移、市場全体の動向、競合他社の動向などが考えられます。
11. 総評
ラバブルマーケティンググループは、成長性の高いSNSマーケティングとDX支援市場に参入しており、一貫したサービス提供を強みとしています。しかし、PBRの高さと自己資本比率の低さ、低い配当利回りはリスク要因として考慮すべきです。今後の業績の推移、財務状況の改善、市場環境の変化などを注視していく必要があります。 公開情報だけでは判断材料が不足しており、より詳細な情報収集が必要と考えられます。
企業情報
| 銘柄コード | 9254 |
| 企業名 | ラバブルマーケティンググループ |
| URL | https://lmg.co.jp |
| 市場区分 | グロース市場 |
| 業種 | 情報通信・サービスその他 – サービス業 |
関連情報
証券会社
このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (1.13.0)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。