決算短信：浜木綿（7682）

2026年７月期第１四半期決算短信〔日本基準〕(非連結)

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ：会社予想に対する修正は無し、四半期実績は概ね想定内（上振れ・下振れの会社予想差異は公表されていません）。
• 業績の方向性：増収増益（売上高 1,545 百万円：前年同期比 +4.2%、営業利益 31 百万円：前年同期比 +22.0%）。
• 注目すべき変化：四半期純利益が前年同期比で大幅増加（20 百万円：前年同期比 +98.2%）。EPSも +97.7%（9.37円）。
• 今後の見通し：通期業績予想に修正は無し（通期売上高 6,383 百万円、営業利益 300 百万円など）。第1四半期の進捗は売上で約24.2%、営業利益で約10.3%に留まっており、通期達成には中間～下期での稼働・採算改善が必要。
• 投資家への示唆：営業利益率は低水準（約2.0%）で、通期利益目標（営業利益300百万円）に対する第1四半期の進捗は低い。店舗改装や新規出店を実施しているが、コスト増（食材高騰・人件費等）が続くため、採算改善の着実な実行が鍵。

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名：株式会社浜木綿
  • 主要事業分野：飲食事業（直営により中華・中国料理を中心とした店舗運営）
  • 代表者名：代表取締役社長 林 永芳
  • 上場取引所：東・名
  • コード：7682
  • URL：https://www.hamayuu.co.jp
• 報告概要:
  • 提出日：2025年12月10日
  • 対象会計期間：2026年７月期 第１四半期（2025年8月1日～2025年10月31日、非連結）
• セグメント:
  • 単一セグメント（飲食事業）：当社は飲食事業の単一セグメントのため、セグメント別開示は省略
• 発行済株式:
  • 期末発行済株式数（自己株式含む）：2,164,170株
  • 期末自己株式数：1,019株
  • 期中平均株式数（四半期累計）：2,163,151株
• 今後の予定:
  • 決算発表：当四半期（本短信）提出済
  • IRイベント：決算補足資料作成・説明会は無し（当四半期）

決算サプライズ分析

• 予想vs実績（会社予想との比較）
  • 売上高：当第1四半期実績 1,545 百万円。会社予想（通期）はあり（6,383 百万円）が、四半期ごとの会社予想開示は無し。よって達成率（通期ベースの進捗）は 24.2%。
  • 営業利益：当第1四半期実績 31 百万円。通期予想 300 百万円に対する進捗率は 10.3%。
  • 純利益：当第1四半期実績 20 百万円。通期予想 183 百万円に対する進捗率は 10.9%。
• サプライズの要因：売上増は新規出店・改装による集客努力が寄与。営業利益は販管費増加を吸収しつつ改善。特別損失として固定資産除却損が発生（643 千円）があるが影響は小さい。
• 通期への影響：会社は業績予想の修正を行っておらず、現時点で通期予想達成見込みは維持。ただし第1四半期の利益進捗は低く、下期での採算回復が必要。
• 対会社予想差分（売上・営業利益・純利益の差分表示）：会社側の四半期別予想が未開示のため、差分算出は省略（会社予想未開示）。

財務指標

• 財務諸表（要点、単位：百万円）
  • 売上高（第1四半期累計）：1,545 百万円（前年同期比 +4.2%）
  • 売上原価：385 百万円（前期比増）
  • 販管費：1,129 百万円（増加）
  • 営業利益：31 百万円（前年同期比 +22.0%）
  • 経常利益：32 百万円（前年同期比 +19.0%）
  • 四半期純利益：20 百万円（前年同期比 +98.2%）
  • 総資産：4,693 百万円（前年同期末比 ▲0.6%）
  • 純資産：1,594 百万円（前年同期末比 ▲0.7%）
  • 自己資本比率：34.0%（安定水準だが目安の40%未満）
• 収益性:
  • 売上高：1,545 百万円（前年同期比 +4.2%）
  • 営業利益：31 百万円（前年同期比 +22.0%）
  • 営業利益率：2.0%（営業利益率 = 31 / 1,545 ≒ 2.0%）（業種平均と比較すると低め）
  • 経常利益：32 百万円（前年同期比 +19.0%）
  • 純利益：20 百万円（前年同期比 +98.2%）
  • 1株当たり四半期純利益（EPS）：9.37円（前年同期比 +97.7%）
• 収益性指標（計算：四半期実績を年換算して簡易推計）
  • ROE（簡易・年換算）：約 +5.1%（四半期純利益を年率換算して純資産で除した概算。目安：8%以上で良好 → 現状は未達）
  • ROA（簡易・年換算）：約 +1.7%（目安：5%以上で良好 → 現状は未達）
  • 営業利益率：2.0%（業種平均に劣後）
• 進捗率分析（通期予想に対する当期累計の進捗）
  • 通期売上高進捗率：24.2%
  • 通期営業利益進捗率：10.3%
  • 通期純利益進捗率：10.9%
  • 過去同期間の進捗率との比較：過去同期間の通期進捗との直接比較データは開示無し（—）
• キャッシュフロー:
  • 四半期キャッシュ・フロー計算書は作成しておらず、営業CF/投資CF/財務CFは開示無し（四半期キャッシュ・フロー計算書は作成しておりません）。
  • 減価償却費：51,497 千円（前第1四半期 44,001 千円 → 前年同期比 +17.0%）
  • 現金及び預金：1,191 百万円（前事業年度末比で減少、主因は現金・預金の減少 150 百万円）
• 四半期推移（QoQ）：前四半期（期末）とのQoQ比較データは四半期単独の比較値開示無し（—）
• 財務安全性:
  • 自己資本比率：34.0%（目安40%以上で安定 → やや低め）
  • 流動負債合計：1,089 百万円、固定負債合計：2,009 百万円
  • 長期借入金は期末で1,260 百万円（前期比減少）
• 効率性：総資産回転率などの詳細指標は開示無し（—）
• セグメント別：単一セグメント（飲食事業）のため、セグメント別詳細は省略

特別損益・一時的要因

• 特別損失：固定資産除却損 643 千円（前第1四半期 339 千円、前年同期比 +89.7%）
• 特別利益：該当なし（開示なし）
• 一時的要因の影響：特別損失は小幅であり、四半期純利益の大幅増（前年同期比 +98.2%）は主に営業収益の改善と法人税等調整の影響によるため、特別損失を除いても増益傾向
• 継続性の判断：固定資産の除却損は一時的要因の性格が強く、継続性は低いと判断される（明確な継続性の示唆は開示無し）

配当

• 配当実績と予想：
  • 2025年７月期（実績）：期末 15.00 円、年間合計 15.00 円
  • 2026年７月期（予想）：第2四半期末 0.00 円、期末 17.00 円、年間合計 17.00 円（修正無し）
• 配当性向（通期予想ベース）：配当17.00円 / 通期EPS 84.88円 = 約 20.0%（概算）
• 特別配当の有無：無し（開示なし）
• 株主還元方針：当期予想に基づく配当維持（特記事項：直近の配当予想からの修正は無し）

設備投資・研究開発

• 設備投資：
  • 当第1四半期の固定資産増加：有形固定資産合計が前期末比で +122 百万円（建物 +65 百万円、工具・器具・備品 +33 百万円等）
  • 設備投資額（四半期明細の合計額はBS増減からの算出）：約122 百万円増加
  • 減価償却費：51,497 千円
• 研究開発：
  • R&D費用：該当なし（開示無し）
  • 主な研究開発テーマ：該当なし（開示無し）

受注・在庫状況（該当する業種の場合）

• 受注状況：該当無し（飲食業のため開示無し）
• 在庫状況：
  • 商品及び製品：93,997 千円（前年同期 88,079 千円、増加）
  • 原材料及び貯蔵品：62,322 千円（前年同期 57,808 千円、増加）
  • 在庫回転日数等の詳細開示：無し

セグメント別情報

• セグメント別状況：単一セグメント（飲食事業）のためセグメント別売上・利益は全社数値に一致
• 前年同期比較：売上高 +4.2%、営業利益 +22.0%（前述）
• セグメント戦略：居抜き物件を活用した低コスト出店（名東菜館出店）、既存店の改装による集客力向上（岐阜県庁前店リニューアル、国分寺北町店改装中）を実施

中長期計画との整合性

• 中期経営計画：開示資料内での中期計画進捗は特記なし（—）
• KPI達成状況：開示されている主要KPI（通期予想等）に対する第1四半期の進捗は売上進捗 24.2%、営業利益進捗 10.3%であり、利益面の進捗は遅れ

競合状況や市場動向

• 競合他社との比較：同業平均や他社比較データは開示無し（—）
• 市場動向：外食需要は概ね堅調、インバウンド増加が下支え。ただし食材価格高騰や労働力不足、為替・金利変動等は業界リスクとして継続

テーマ・カタリスト

（短信本文に明示されている内容のみ）

• 短期的な成長分野：
  • 居抜き物件を活用した低コスト出店（名東菜館を新規出店）
  • 既存店の改装・リニューアルによる集客力向上（浜木綿 岐阜県庁前店の改装、国分寺北町店改装中）
• 中長期的な成長分野：
  • 店舗戦略による需要喚起（集い需要の掘り起こし）
• リスク要因（短信本文に明記されたもの）：
  • 食材価格の高騰
  • 慢性的な労働力不足
  • 為替・金利変動、地政学リスクによる原材料・エネルギー価格の上昇

注視ポイント

（短信本文の記載項目のみで論じる）

• 通期予想に対する進捗率と達成可能性：
  • 売上進捗 24.2%（比較的順調）、営業利益進捗 10.3%（低く、達成には下期での改善が必要）
• 主要KPIの前期同期比トレンド：
  • 売上 +4.2%、営業利益 +22.0%、純利益 +98.2%（税負担の変動等を含む）
• ガイダンス前提条件の妥当性：
  • 通期予想は修正無し。前提となる外食市場動向や食材コスト動向の不確実性が記載されているため、前提の不確実性は存在（詳細数値の前提開示は無し）

今後の見通し

• 業績予想：
  • 通期予想の修正有無：現時点で無し（2025年9月10日公表の数値が維持）
  • 次期予想：開示無し（—）
  • 会社予想の前提条件：短信本文の「経営成績等の概況」参照（景気回復の継続、食材価格・人件費等の変動リスクあり）。為替・原油等の具体数値前提は開示無し
• 予想の信頼性：会社は通期見通しを維持しているが、第1四半期の利益進捗が低い点は注視
• リスク要因：為替、原材料価格、労働力供給、地政学リスク等（短信に明記されたもの）

重要な注記

• 会計方針：当該四半期における会計方針の変更・見積りの変更・修正再表示は無し
• 四半期財務諸表に関する注記：
  • 四半期キャッシュ・フロー計算書は作成しておりません
  • 減価償却費：51,497 千円（当第1四半期累計）
• その他重要事項：添付資料や将来予測に関する注意事項として、業績見通しは現時点の合理的前提に基づくものであり、実際の業績は変動する可能性がある旨が注記されています

（注）不明な項目は「–」で示しています。本資料は提供された決算短信の記載事項に基づく要約であり、投資助言ではありません。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

企業情報

このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.1.53)」によって自動生成されました。

本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。

本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。

投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。

なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。