株式会社あさひ（3333）銘柄分析
分析日: 2024年12月6日
免責事項: 本分析は、情報提供を目的としたものであり、投資勧誘を目的としたものではありません。投資の最終決定は、ご自身の判断で行ってください。
1. 現在の株価の評価
1-1. EPSに基づく評価:
- 予想EPS（会社予想）：141.23円
- 現在の株価：1544円
- PER（会社予想）：1544円 ÷ 141.23円 ≒ 10.9倍
1-2. BPSに基づく評価:
- 実績BPS：1517.24円
- 現在の株価：1544円
- PBR（実績）：1544円 ÷ 1517.24円 ≒ 1.01倍
2. テクニカル分析
- 現在の株価1544円は、年初来高値1755円を下回り、年初来安値1258円を上回っている。
- 直近の株価は下落傾向にあり、50日移動平均線（1578.80円）を下回っている。200日移動平均線（1481.35円）は上回っている。
- 出来高は減少傾向にある。
3. 財務諸表分析
- 収益性: 過去12ヶ月間の売上高は807億円で、前年比で増加している。営業利益率は5.62%と高い水準を維持している。ただし、純利益は前年と比較して減少傾向にある。
- 安全性: 自己資本比率は70.3%と高く、財務基盤は安定していると言える。
- 成長性: 四半期売上高成長率は9.90%、四半期利益成長率は100.80%と高い成長を示している。ただし、これは前年同期比であり、持続性については更なる検証が必要。
- キャッシュフロー: 営業キャッシュフローは堅調だが、投資活動によるキャッシュアウトフローも大きい。
4. 業界のポジションと市場シェア
- 自転車専門小売り最大手であり、高い市場シェアを有すると推測される。
- 大型専門店を郊外展開しており、競合他社との差別化を図っている。
- PB比率が5割弱と高く、収益性の向上に貢献していると考えられる。
5. 経営戦略と重点分野
- 中期経営計画「あさひVISION2025」に基づき、顧客関係強化(CRM強化)、既存店活性化(店舗・EC)、事業領域拡大、新しい店舗スタイル開発を重点戦略としている。
- リユース事業の拡大にも取り組んでいる。
6. 事業モデルの持続可能性
- 多様な販売チャネル（実店舗、オンラインストア）を保有し、顧客へのアクセスを確保している。
- PB比率が高いことで、価格競争力と収益性を両立させている。
- 電動アシスト自転車やリユース事業への積極的な取り組みは、市場変化への対応力と持続可能性を高める可能性がある。
7. 技術革新と主力製品
- 電動アシスト自転車への対応は、市場トレンドに沿った重要な戦略である。
- 製品開発やサービスに関する具体的な情報は不足している。
8. 株主還元と配当方針
- 年間配当予想は50円（配当利回り3.25%）と、比較的高い水準にある。
- 配当性向は35.80%と、安定した配当を継続する意思が伺える。
9. 株価モメンタムと投資家関心
- 直近の株価は下落傾向にある。
- 信用買残は減少しており、投資家の買い意欲は弱まっている可能性がある。
10. 総評
株式会社あさひは、自転車小売り業界において高い市場シェアを有する優良企業である。財務基盤も安定しており、配当利回りが高いことも魅力の一つである。しかし、直近の株価は下落傾向にあり、今後の業績推移や市場環境の変化に注視する必要がある。 更なる詳細な分析には、より多くの情報（例えば、競合他社の状況、詳細な製品情報、市場の成長性予測など）が必要となる。
企業情報
| 銘柄コード | 3333 |
| 企業名 | あさひ |
| URL | https://www.cb-asahi.co.jp/ |
| 市場区分 | プライム市場 |
| 業種 | 小売 – 小売業 |
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このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (1.9.0)」によって自動生成されました。
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