1. 企業情報
- 事業内容: ニッスイは、水産物を中心とした食品事業を展開する企業です。具体的には、水産物の漁獲・養殖、加工食品の製造・販売、冷凍食品、ファインケミカル（EPAなど）などを手掛けています。国内だけでなく、海外でも食品事業を展開しており、グローバルな展開が特徴です。
- 特徴: 水産分野における長い歴史と実績を持ち、家庭用冷凍食品でも高いシェアを誇ります。また、高純度EPA（医薬品向け）の製造など、ファインケミカル事業も展開しています。
2. 業界のポジションと市場シェア
- 業界内でのポジション: 水産・食品業界において、ニッスイは大手企業の一つです。特に冷凍食品分野では、高い市場シェアを有しています。
- 競争優位性: 長年の事業経験によるノウハウ、安定した水産物の調達力、国内外の幅広い販売網が強みです。また、ファインケミカル事業における技術力も競争優位性の一つです。
- 課題: 原材料価格の変動（特に水産物）、海外事業におけるリスク管理、環境問題への対応などが課題として挙げられます。
3. 経営戦略と重点分野
- 経営ビジョン: 中期経営計画において、過去最高益を更新する確度が高まっているとされています。
- 重点分野:
- 水産事業の強化（漁獲・養殖の安定化、加工・商事の収益性向上）
- 食品事業の拡大（特に海外市場での成長）
- ファインケミカル事業の成長
- サステナビリティへの取り組み強化（環境負荷低減、地域連携など）
4. 事業モデルの持続可能性
- 収益モデル: 水産物の安定調達と加工技術、国内外の販売網を組み合わせた収益モデルです。
- 市場ニーズへの適応力: 健康志向の高まりに対応した商品開発、環境問題への配慮など、市場ニーズの変化に対応する取り組みを行っています。
5. 技術革新と主力製品
- 技術開発: EPAなどのファインケミカル分野における技術開発、水産物の加工技術などが強みです。
- 主力製品: 冷凍食品、水産加工品、EPAなどのファインケミカル製品が収益を牽引しています。
6. 株価の評価
- PER: 10.90倍（会社予想）
- PBR: 1.00倍（実績）
- EPS: 77.21円（会社予想）
- BPS: 842.12円（実績）
- 業界平均との比較: 業界平均PERは9.9倍であり、ニッスイのPERはやや高めです。PBRは業界平均と同程度です。
- 割安感: 現時点では、PER、PBRから見て、割安感があるとは言い切れません。
7. テクニカル分析
- 株価推移:
- 直近の株価は837.7円です。
- 年初来高値は1,002円、年初来安値は740円です。
- 50日移動平均線は876.26円、200日移動平均線は894.44円です。
- 判断: 株価は、50日、200日移動平均線を下回っており、下落傾向にあると考えられます。
8. 財務諸表分析
- 売上高: 過去5年間で増加傾向にあります。
- 利益: 営業利益、経常利益、当期純利益も増加傾向にあります。
- キャッシュフロー: 営業キャッシュフローは安定しています。
- ROE: 10.24%
- ROA: 3.09%
- 自己資本比率: 41.1%
- 評価: 財務体質は安定しており、収益性も高いです。
9. 株主還元と配当方針
- 配当利回り: 3.33%（会社予想）
- 1株配当: 28.00円（会社予想）
- 配当性向: 34.93%
- 株主還元策: 配当による還元を重視しています。2025年3月期の期末配当は増配が予定されています。
10. 株価モメンタムと投資家関心
- 株価の変動: 直近では、株価は下落傾向にあります。
- 株価への影響要因:
- 水産物価格の変動
- 海外事業の業績
- 為替レートの変動
- 食品需要の動向
- サステナビリティへの取り組み
- 信用状況: 信用買い残は増加、信用売り残は減少しており、買い優勢の状況です。
11. 総評
ニッスイは、水産・食品分野で安定した事業基盤を持つ企業です。財務状況は良好で、株主還元にも積極的です。しかし、株価は下落傾向にあり、水産物価格の変動や海外事業の動向など、注視すべきリスクも存在します。投資判断にあたっては、これらの点を総合的に考慮する必要があります。
企業情報
| 銘柄コード | 1332 |
| 企業名 | ニッスイ |
| URL | https://www.nissui.co.jp/ |
| 市場区分 | プライム市場 |
| 業種 | 食品 – 水産・農林業 |
関連情報
証券会社
このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (2.0.1)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。