株式会社タダノ(6395) 分析レポート
分析日: 2024年12月9日
株価: 1162.0円
1. 現在の株価の評価
EPSに基づく評価:
- 予想EPS(連結): 51.18円
- PER(連結予想): 22.70倍
- 業界平均PER: 16.6倍
タダノのPERは業界平均を上回っており、市場の期待値の高さを示唆している可能性があります。ただし、これはあくまで予想値であり、将来の業績が予想通りに推移するとは限りません。
BPSに基づく評価:
- 実績BPS(連結): 1477.88円
- PBR(連結実績): 0.79倍
- 業界平均PBR: 1.4倍
タダノのPBRは業界平均を大きく下回っています。これは、市場がタダノの資産価値を低く評価している可能性を示唆しています。ただし、PBRは会計上の簿価に基づいており、企業の真の価値を必ずしも反映しているとは限りません。
2. テクニカル分析
- 現在の株価は、年初来高値1367円を下回り、年初来安値845円を上回っています。
- 直近の株価は、1146.5円から1162.0円と上昇傾向にあります。
- 50日移動平均線(1040.99円)と200日移動平均線(1113.39円)を上回っており、短期的な上昇トレンドにある可能性があります。
- 出来高は、平均的な水準です。
3. 財務諸表分析
損益計算書分析:
- 売上高は過去数年で変動しており、安定した成長を示しているとは言えません。
- 営業利益は、2024年12月期第3四半期決算では前年同期比で大幅な増加を示していますが、通期予想ではやや保守的な見通しとなっています。
- 純利益も同様に、変動が大きく、安定性には欠けます。
- 過去には赤字を計上した年度もあるため、収益の安定性には注意が必要です。
貸借対照表分析:
- 自己資本比率は、直近四半期で53.6%と高く、財務の安定性を示唆しています。
4. 業界のポジションと市場シェア
タダノは建設用クレーンにおいて世界最大手級の企業であり、特に海外石油プラント向けに強みを持っています。高所作業車分野にも競争力があります。具体的な市場シェアの数値は不明です。
5. 経営戦略と重点分野
決算短信によると、タダノは中期経営計画に基づき事業拡大を進めています。海外事業の拡大、特にドイツ事業の再建が重要な課題となっています。
6. 事業モデルの持続可能性
建設業界は景気循環の影響を受けやすく、インフラ投資や資源関連の需要に依存する部分があります。世界経済の動向、地政学的リスク、原材料価格変動などが事業モデルの持続可能性に影響を与える可能性があります。
7. 技術革新と主力製品
タダノは建設用クレーン、車両搭載型クレーン、高所作業車を主力製品としています。技術革新に関する具体的な情報は提供されていません。
8. 株主還元と配当方針
- 予想年間配当金: 23.00円
- 配当利回り(会社予想): 1.98%
- ペイアウト比率: 27.33%
9. 株価モメンタムと投資家関心
直近の株価は上昇傾向にありますが、年初来高値からはまだ下回っています。信用買残は減少傾向にあり、信用売残は増加傾向にあることから、投資家のセンチメントは必ずしも強気とは言えない可能性があります。
10. 総評
タダノは建設用クレーン分野で世界的な競争力を持つ企業ですが、業績は景気循環や地政学的リスクの影響を受けやすいです。PERは業界平均を上回り、PBRは業界平均を下回っており、株価評価は割高と割安の両方の側面が見られます。今後の業績推移、経営戦略の進捗、世界経済の動向などを注視する必要があります。
免責事項: 本レポートは、公開情報に基づいて作成されたものであり、投資助言を目的としたものではありません。投資に関する最終的な決定は、ご自身の判断で行ってください。
企業情報
| 銘柄コード | 6395 |
| 企業名 | タダノ |
| URL | http://www.tadano.co.jp/ |
| 市場区分 | プライム市場 |
| 業種 | 機械 – 機械 |
関連情報
このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (1.9.0)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。