1. 企業情報
GMOメディア（6180）は、GMOインターネットグループ傘下の企業で、主にインターネットメディア事業を展開しています。具体的には、教育・学習関連の「Coeteko」、美容医療予約の「Kirei Pass」、ポイントサイトの「Point Town」、HTML5ゲームプラットフォーム「Gesoten」など、多岐にわたるメディアを運営しています。また、DX支援やコンテンツ制作も行っています。
2. 業界のポジションと市場シェア
GMOメディアは、インターネットメディア業界に位置し、多様なサービスを提供することで、幅広いユーザー層を獲得しようとしています。ECメディアが利益の柱であり、プログラミング教育関連など、成長分野への投資も行っています。
競争優位性:
- GMOインターネットグループという安定した基盤
- 多角的なメディア展開によるリスク分散
- 成長分野への積極的な投資
課題:
- 競争激化するインターネットメディア市場での差別化
- 市場ニーズの変化への迅速な対応
- 広告収入への依存度
3. 経営戦略と重点分野
経営陣は、インターネットメディア事業の成長を重視し、多様なメディア展開と、DX支援などのソリューション事業の強化を通じて、収益の拡大を目指していると考えられます。
中期経営計画:
- 詳細な計画は開示されていませんが、既存サービスの成長と、新規事業への投資が重点分野であると推測されます。
4. 事業モデルの持続可能性
GMOメディアの収益モデルは、広告収入、課金収入、ソリューション提供など多岐にわたります。市場ニーズの変化への適応力は、新規サービスの開発や既存サービスの改善を通じて高められています。
持続可能性のポイント:
- 多様な収益源によるリスク分散
- 市場ニーズへの対応力
- 継続的な技術革新
5. 技術革新と主力製品
GMOメディアは、インターネットメディア運営に必要な技術開発を行っています。
主力製品/サービス:
- Coeteko（教育・学習関連メディア）
- Kirei Pass（美容医療予約サービス）
- Point Town（ポイントサイト）
- Gesoten（HTML5ゲームプラットフォーム）
6. 株価の評価
- 株価: 4,545円（2025年3月11日終値）
- EPS（会社予想）: 369.54円
- PER（会社予想）: 12.30倍
- BPS（実績）: 1,562.99円
- PBR（実績）: 2.91倍
比較:
- PERは業界平均（25.7倍）と比較して低く、割安感があります。
- PBRは業界平均（2.5倍）よりやや高い水準です。
- EPS、BPSから見て、現在の株価は割安と判断できます。
7. テクニカル分析
- 直近10日間の株価推移: 株価は4,500円台で推移しており、直近では4,600円台を挟んで変動しています。
- 年初来高値: 5,940円
- 年初来安値: 2,250円
- 50日移動平均: 4,433.70円
- 200日移動平均: 3,581.67円
テクニカル的には、50日移動平均線を上回っており、上昇トレンドにあると見ることができます。年初来高値からは下落していますが、200日移動平均線からは大きく上昇しています。
8. 財務諸表分析
- 売上高: 過去12ヶ月で66.1億円。
- 営業利益: 過去12ヶ月で6.2億円。
- 当期純利益: 過去12ヶ月で4.4億円。
- ROE（実績）: 22.08%
- ROA（過去12か月）: 8.42%
- 自己資本比率（実績）: 47.6%
過去の傾向:
- 2021年は業績が低迷しましたが、2022年以降は回復傾向にあり、売上高、利益ともに増加しています。
- ROE、ROAは高く、収益性の高さを示しています。
- 自己資本比率も高く、財務体質は良好です。
9. 株主還元と配当方針
- 配当利回り（会社予想）: 5.30%
- 1株配当（会社予想）: 241.00円
- 配当性向: 42.69%
- 自社株買い: 実施されていません。
高い配当利回りは、投資家にとって魅力的な要素です。
10. 株価モメンタムと投資家関心
- 株価の直近の変動: 直近10日間では、4,500円台で推移しており、安定した動きを見せています。
- 出来高: 4,300株（2025年3月11日）
- 信用倍率: 0.00倍
- 株価への影響要因: 業績、市場全体の動向、競合他社の動向などが考えられます。
11. 総評
GMOメディアは、インターネットメディア事業を中心に、安定した収益基盤を築いています。高いROE、自己資本比率、高配当利回りなど、財務面での評価は高く、割安感もあります。テクニカル的にも上昇トレンドにあると見られます。
総合的な見解:
- ポジティブな点: 割安感、高い収益性、高配当利回り、財務の健全性
- 懸念点: 広告収入への依存度、競争激化、市場変化への対応
企業情報
| 銘柄コード | 6180 |
| 企業名 | GMOメディア |
| URL | https://www.gmo.media/ |
| 市場区分 | グロース市場 |
| 業種 | 情報通信・サービスその他 – サービス業 |
関連情報
証券会社
このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (2.1.1)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。