1. 企業情報
愛三工業は、トヨタグループを中心とした自動車部品メーカーです。主な製品は、ガソリン車向けの燃料噴射装置部品や吸排気系部品、排出ガス制御系部品などです。近年では、水素燃料供給システムや電気自動車向け部品の開発にも注力しています。
2. 業界のポジションと市場シェア
愛三工業は、トヨタグループの主要サプライヤーとして、安定した取引基盤を築いています。自動車部品業界は競争が激しいですが、トヨタグループとの強固な関係性、長年の技術蓄積、グローバルな生産体制が競争優位性となっています。
課題としては、自動車業界全体の変革期において、電動化やCASE（コネクテッド、自律走行、シェアリング、電動化）といった新たな技術への対応が求められます。
3. 経営戦略と重点分野
愛三工業の経営戦略は、トヨタグループとの連携を強化しつつ、電動化や水素関連技術への投資を積極的に行うことで、持続的な成長を目指すものと考えられます。
中期経営計画の詳細は開示されていませんが、直近の決算短信からは、燃料ポンプの譲受事業を含む販売数量の増加、収益改善、円安効果などにより増益を達成していることがわかります。
4. 事業モデルの持続可能性
愛三工業の収益モデルは、自動車部品の製造・販売であり、自動車産業の動向に大きく影響を受けます。
電動化へのシフトが進む中で、従来のガソリン車向け部品の需要は減少する可能性がありますが、愛三工業は、水素燃料供給システムや電気自動車向け部品の開発を進めており、変化への適応を図っています。
5. 技術革新と主力製品
愛三工業は、燃料噴射装置部品や吸排気系部品などの内燃機関用部品を主力製品としています。
技術開発においては、電動化、水素関連技術に注力しており、水素燃料供給システム、電気自動車向け部品の開発を進めています。
6. 株価の評価
- EPS（1株あたり当期純利益）: 直近12ヶ月で187.45円
- PER（株価収益率）: 株価2,140円 ÷ EPS187.45円 = 11.42
- BPS（1株あたり純資産）: 2270.79円
- PBR（株価純資産倍率）: 株価2,140円 ÷ BPS2270.79円 = 0.94
- 業界平均PER: 13.3
- 業界平均PBR: 0.8
PERは業界平均を下回っており、割安感があります。PBRは業界平均を上回っています。
7. テクニカル分析
直近10日間の株価は上昇傾向にあり、2025年3月21日の終値は2,140円でした。52週高値は2,168円であり、高値圏に近づいています。
50日移動平均線は1898.18円、200日移動平均線は1551.73円です。
8. 財務諸表分析
- 売上高: 過去12ヶ月で314,336百万円と、前期比で大幅な増収となっています。
- 営業利益: 過去12ヶ月で15,502百万円と、増益を達成しています。
- 当期純利益: 過去12ヶ月で11,744百万円と、増益を達成しています。
- ROE（自己資本利益率）: 過去12ヶ月で9.34%
- ROA（総資産利益率）: 過去12ヶ月で3.97%
売上高、利益ともに増加傾向にあり、業績は好調です。
9. 株主還元と配当方針
- 配当利回り: 3.46%
- 配当性向: 30.75%
- Ex-Dividend Date: 2025年3月28日
安定した配当を実施しており、株主還元にも積極的です。
10. 株価モメンタムと投資家関心
直近の株価は上昇傾向にあり、好調な業績を反映していると考えられます。
信用買残は減少、信用売残も減少しており、需給は良好です。
トヨタ自動車が筆頭株主であり、安定株主が多いことも特徴です。
11. 総評
愛三工業は、トヨタグループの主要サプライヤーとして、安定した業績を上げています。
電動化への対応を進めており、今後の成長も期待できます。
株価は割安感があり、配当利回りも魅力的です。
テクニカル面では高値圏に近づいているため、今後の株価の動きを注視する必要があります。
業績好調、株主還元への積極性、安定した株主構成など、投資魅力の高い銘柄と言えるでしょう。
ただし、自動車業界の変革期における技術開発の進捗や、今後の市場動向を注視していく必要があります。
企業情報
| 銘柄コード | 7283 |
| 企業名 | 愛三工業 |
| URL | http://www.aisan-ind.co.jp/ |
| 市場区分 | プライム市場 |
| 業種 | 自動車・輸送機 – 輸送用機器 |
関連情報
証券会社
このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (2.1.1)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。