1. 企業情報
ワタミは、居酒屋チェーン「和民」を主力とする外食企業です。焼肉や唐揚げなど、多様な業態への転換を進めています。また、高齢者向けや宅配弁当などの宅食サービスも展開しており、収益の柱となっています。「鳥メロ」などの居酒屋を国内外で展開し、サブウェイの日本法人を買収するなど、事業拡大も行っています。
2. 業界のポジションと市場シェア
外食産業は競争が激しく、ワタミもその中で事業を展開しています。居酒屋業界では、多様な競合他社との競争に直面しています。宅食サービスは、少子高齢化を背景に需要が拡大しており、ワタミはそこに注力しています。
3. 経営戦略と重点分野
ワタミは、外食事業と宅食事業を両輪として成長を目指しています。
* 重点分野:
* 国内外食事業の店舗展開と成長基盤の整備
* 宅食事業における中食需要への対応
* 海外事業における香港の損益改善
2025年3月期の連結業績予想は修正されており、売上高、営業利益、親会社株主に帰属する当期純利益を予想しています。
4. 事業モデルの持続可能性
ワタミの事業モデルは、外食と宅食の組み合わせにより、多様な顧客ニーズに対応できる点が強みです。外食事業は、景気や社会情勢の影響を受けやすいですが、宅食事業は、高齢化社会において安定的な需要が見込めます。
5. 技術革新と主力製品
ワタミは、技術革新に関する具体的な情報は開示されていません。主力製品は、居酒屋「和民」などの外食サービスと、宅食サービスです。
6. 株価の評価
- PER（会社予想）: 11.30倍
- PBR（実績）: 3.51倍
- EPS（会社予想）: 100.83円
- BPS（実績）: 324.39円
同業他社の平均PERは21.3倍、PBRは1.8倍であり、ワタミの株価は割安感があると言えます。
7. テクニカル分析
直近10日間の株価推移を見ると、2025年4月21日以降、株価は上昇傾向にあり、2025年4月22日には年初来高値1228円を記録しています。200日移動平均線969.67円を大きく上回っており、上昇トレンドにあると考えられます。
8. 財務諸表分析
- 売上高: 過去12ヶ月で823億円と、前期779億円から増加しています。
- 営業利益: 過去12ヶ月で37.5億円と、前期14.7億円から大幅に増加しています。
- 当期純利益: 過去12ヶ月で41.9億円と、前期16.7億円から大幅に増加しています。
- ROE（実績）: 19.12%
- 自己資本比率（実績）: 34.1%
売上高、利益ともに増加しており、業績は回復傾向にあります。ROEも高く、効率的な経営が行われていると考えられます。
9. 株主還元と配当方針
- 配当利回り（会社予想）: 0.88%
- 1株配当（会社予想）: 10.00円
- 配当性向: 19.02%
配当利回りは、現時点ではそれほど高くありません。
10. 株価モメンタムと投資家関心
直近の株価は上昇傾向にあり、好調な業績が評価されていると考えられます。信用買残が増加している一方で、信用売残も増加しており、今後の株価変動に注意が必要です。
11. 総評
ワタミは、外食事業と宅食事業を両輪として業績を回復させています。株価は割安感があり、テクニカル的にも上昇トレンドです。今後の業績拡大と株主還元に期待できます。ただし、外食産業を取り巻く環境は厳しく、今後の動向を注視する必要があります。
企業情報
| 銘柄コード | 7522 |
| 企業名 | ワタミ |
| URL | http://www.watami.co.jp/ |
| 市場区分 | プライム市場 |
| 業種 | 小売 – 小売業 |
関連情報
証券会社
このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (2.1.1)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。