1. 企業情報
企業名: 株式会社IKホールディングス
概要: IKホールディングスは、ダイレクトマーケティング、セールスマーケティング、ITソリューション事業を展開する日本の企業です。主にテレビショッピング、インターネットショッピング、実店舗を通じて、雑貨、食品、化粧品などを販売しています。特に、多くのブランド（ma:nyo、hince、KAHI、OLIVE YOUNG、SKIN FOOD）での化粧品販売に強みを持ち、生協向けの卸売事業も行っています。また、チャットシステムやボイスコールレコーディングシステムの販売、コンタクトセンターの構築・サポートサービスも提供しています。
設立年月日: 1990年4月
本社所在地: 〒450-0002 名古屋市中村区名駅3-26-8 KDX名古屋駅前ビル
代表者名: 飯田 裕
従業員数: 180人
平均年齢: 37.3歳
平均年収: 5,530千円
2. 業界のポジションと市場シェア
業界内での競争優位性:
IKホールディングスは、ダイレクトマーケティングとセールスマーケティングにおいて、特にテレビショッピングと韓国コスメの販売で競争優位性を持ちます。生協向けの卸売事業も強みとしています。
課題:
市場の競争が激しいことや、原材料価格の上昇によるコスト増加などが課題となっています。
3. 経営戦略と重点分野
経営陣が掲げるビジョンや戦略:
IKホールディングスは、新たな中期経営計画「IK WAY to 2027」を策定しており、ダイレクトマーケティング事業のTVショッピングとECサイト「良い日々ショップ」の強化、セールスマーケティング事業における韓国コスメの売上拡大を重点的に推進しています。
中期経営計画の具体的な施策や重点分野:
– ダイレクトマーケティング事業: TVショッピング、ECサイト「良い日々ショップ」の強化
– セールスマーケティング事業: 韓国コスメの売上拡大
4. 事業モデルの持続可能性
収益モデルや市場ニーズの変化への適応力:
IKホールディングスは、テレビショッピングとECサイトを通じて収益を生み出しており、これらのプラットフォームは市場ニーズの変化に適応しやすいです。特に、韓国コスメの人気が高まっている市場動向に対応しています。
5. 技術革新と主力製品
技術開発の動向や独自性:
IKホールディングスは、チャットシステムやボイスコールレコーディングシステムの開発を行っていますが、主要な技術革新はダイレクトマーケティングとセールスマーケティングに集中しています。
収益を牽引している製品やサービス:
主力製品は、多くのブランドでの化粧品販売と生協向けの卸売事業です。
6. 株価の評価
EPSやBPSに基づく計算:
– EPS（会社予想）: 39.44円
– BPS（実績）: 307.13円
現在の株価（388円）に対する評価は、EPSと比較すると割安に見えます。
7. テクニカル分析
株価推移を参照して、現在の株価の高値圏か安値圏か:
– 50日移動平均: 394.90円
– 200日移動平均: 378.33円
現在の株価は、50日移動平均より高く、200日移動平均より低い位置にあり、中長期的には上昇傾向にあるものの、短期的には安値圏に近いと言える。
8. 財務諸表分析
売上、利益、キャッシュフロー、ROE、ROAなどの指標を評価:
– 売上高（過去12か月）: 15.12B円
– 利益率（過去12か月）: 2.90%
– ROE（過去12か月）: 20.01%
– ROA（過去12か月）: 5.00%
過去数年分の比較では、売上高と利益率は増加傾向にあり、ROEも高い水準を維持しています。
9. 株主還元と配当方針
配当利回りや配当性向の分析:
– 配当利回り（会社予想）: 2.06%
– 配当性向: 10.54%
株主還元は積極的で、安定した配当性向を維持しています。
自社株買いなどの株主還元策:
自社株保有比率は9.27%と高く、自社株買いも行っています。
10. 株価モメンタムと投資家関心
株価の直近の変動傾向（上昇・下降の勢い）:
直近10日間の株価は、383円から392円の間で変動しており、上昇傾向にあります。
株価への影響を与える要因:
市場動向、競合他社の動向、原材料価格の上昇などが影響を与える可能性があります。
11. 総評
各分析結果を簡潔にまとめ、全体的な見解を整理:
IKホールディングスは、ダイレクトマーケティングとセールスマーケティングを通じて収益を生み出し、特に韓国コスメの販売で競争優位性を持ちます。中期経営計画「IK WAY to 2027」に基づき、ダイレクトマーケティングとセールスマーケティングの強化を推進しています。財務面では、売上高と利益率が増加傾向にあり、ROEも高い水準を維持しています。株価は短期的には安値圏に近いが、中長期的には上昇傾向にあり、株主還元は積極的です。市場動向や原材料価格の上昇が株価に影響を与える可能性があります。
IKホールディングスは、競争優位性を持つ事業モデルと安定した財務状況を持ち、株主還元も積極的です。ただし、市場動向や原材料価格の上昇リスクに注意が必要です。短期的には安値圏に近いが、中長期的には上昇の可能性があると評価します。
企業情報
| 銘柄コード | 2722 |
| 企業名 | IKホールディングス |
| URL | https://www.ai-kei.co.jp/ |
| 市場区分 | スタンダード市場 |
| 業種 | 小売 – 小売業 |
関連情報
証券会社
このレポートは、AIアドバイザー「ノア (1.5.2)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。