1. 企業情報
アズビル株式会社は、ビルや工場などの自動制御システムを提供する企業です。主な事業は、ビルディングオートメーション（BA）、アドバンスオートメーション（AA）、ライフオートメーション（LA）の3つです。BA事業では、空調やセキュリティシステムを提供し、AA事業では、工場向けの制御システムやセンサーなどを提供しています。LA事業では、ライフライン向けのメーターや、製薬・医療分野向けの製造設備などを扱っています。
2. 業界のポジションと市場シェア
アズビルは、制御・自動化機器の分野で高いシェアを誇っています。特に、エネルギー管理サービス（BEMS）を強みとし、建物の省エネ化や効率化に貢献しています。業界内では、省エネ・省力化ニーズの高まりを背景に、競争優位性を維持しています。課題としては、グローバル競争の激化や、技術革新への対応が挙げられます。
3. 経営戦略と重点分野
アズビルの経営陣は、オートメーション技術の進化を事業機会と捉え、持続的な成長を目指しています。
* 中期経営計画（2025-2027年度）:
* オートメーションの役割拡大
* BA事業の受注増加、施工・サービスの現場力強化、DX推進による効率化、製品・サービスの拡大。
* AA事業の海外での事業成長、新しいオートメーションの創造。
* LA事業のライフライン分野の安定需要、事業ポートフォリオ再構築。
4. 事業モデルの持続可能性
アズビルの事業モデルは、省エネ・省力化という社会的なニーズと合致しており、持続可能性が高いと考えられます。特に、既存の建物や工場に対する改修需要は安定しており、長期的な収益基盤となっています。市場ニーズの変化に対しては、技術革新や、海外展開による事業領域の拡大で対応しています。
5. 技術革新と主力製品
アズビルは、制御技術やセンサー技術を基盤として、様々な製品・サービスを提供しています。
* 主力製品:
* ビルディングオートメーションシステム
* 工場向け制御システム
* エネルギー管理サービス（BEMS）
* ライフライン向けメーター
技術開発においては、省エネ性能の向上や、IoT、AIなどの最新技術を活用した製品開発に注力しています。
6. 株価の評価
- EPS（1株あたり当期純利益）: 77.96円（過去12ヶ月）
- BPS（1株あたり純資産）: 459.00円（直近四半期）
- PER（株価収益率）: 株価1328.5円 ÷ EPS77.96円 = 17.04倍
- 業界平均PER: 24.2と比較すると、割安感があります。
- PBR（株価純資産倍率）: 株価1328.5円 ÷ BPS459.00円 = 2.89倍
- 業界平均PBR: 1.6と比較すると、割高感があります。
7. テクニカル分析
直近10日間の株価は、1257円から1334.5円の範囲で変動しており、上昇傾向にあります。52週高値1334.5円に接近しており、高値圏にあると判断できます。
* 50日移動平均: 1254.23円
* 200日移動平均: 1207.42円
8. 財務諸表分析
- 売上高: 過去12ヶ月で3003.78億円と、堅調に推移しています。
- 営業利益: 過去12ヶ月で414.86億円と、増加傾向にあります。
- 当期純利益: 過去12ヶ月で409.55億円と、大幅な増益となっています。
- ROE（自己資本利益率）: 17.89%（過去12ヶ月）と高い水準です。
- ROA（総資産利益率）: 8.25%（過去12ヶ月）
財務状況は良好で、収益性も高いです。
9. 株主還元と配当方針
- 配当利回り: 1.97%
- 配当性向: 30.79%
- 配当実績: 2024年3月期は76.00円（株式分割調整後）
- 配当予想: 2026年3月期は26.00円（株式分割調整後）
- 自社株買い: 信託型従業員持株インセンティブ・プランの再導入
安定した配当を実施しており、株主還元にも積極的です。
10. 株価モメンタムと投資家関心
直近の株価は上昇傾向にあり、モメンタムは強いです。出来高も増加傾向にあり、投資家の関心も高まっていると考えられます。
* 52週高値: 1334.50円
* 52週安値: 824.50円
* 信用取引: 信用買残が増加、信用売残も増加しており、やや警戒感もみられます。
11. 総評
アズビルは、制御・自動化機器分野で高い競争力を持つ企業です。省エネ・省力化ニーズの高まりを背景に、安定した収益基盤を築いています。財務状況は良好で、株主還元にも積極的です。株価は、PERで見て割安感があり、テクニカル的にも上昇トレンドにあります。ただし、PBRは割高であり、今後の業績予想には注意が必要です。総合的に見て、中長期的な投資対象として魅力的な企業と言えます。
企業情報
| 銘柄コード | 6845 |
| 企業名 | アズビル |
| URL | http://www.azbil.com/jp/ |
| 市場区分 | プライム市場 |
| 業種 | 電機・精密 – 電気機器 |
関連情報
証券会社
このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (2.1.1)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。