1. 企業情報
京セラは、ファインセラミック技術を基盤とする電子部品大手です。多角的な事業を展開しており、具体的には以下の3つの主要セグメントで構成されています。
* コアコンポーネント: 半導体製造装置向けセラミック部品、車載カメラモジュール、セラミックパッケージなど。
* 電子部品: コンデンサ、水晶デバイス、コネクタ、パワー半導体など。
* ソリューション: 切削工具、プリンター、携帯電話などの通信端末、情報システムなど。
多角化経営を標榜しており、幅広い分野で事業を展開しています。
2. 業界のポジションと市場シェア
京セラは、電子部品業界において、コンデンサなどの主要製品で高いシェアを誇っています。また、セラミック技術を活かした製品は、半導体製造装置や自動車分野など、成長が見込まれる市場での需要が期待できます。
競争優位性:
- 長年培ってきたセラミック技術
- 多角的な事業展開によるリスク分散
- グローバルな事業展開
課題:
- 半導体市場や自動車市場など、外部環境の影響を受けやすい
- セグメント間の業績格差
3. 経営戦略と重点分野
京セラは、中期経営計画において、売上高2兆5,000億円、税引前利益3,500億円、税引前利益率14.0%、ROE7.0%以上を目標としています。
重点分野:
- 半導体関連市場への注力
- 自動車関連市場への注力
- ソリューション事業の強化
4. 事業モデルの持続可能性
京セラの事業モデルは、多角化されたポートフォリオにより、特定の市場変動によるリスクを軽減しています。セラミック技術は、今後も様々な分野で需要が見込まれるため、技術革新への対応が重要となります。
収益モデル:
- BtoB(企業間取引)が中心
- 安定的な需要が見込める製品群
- 高付加価値製品の開発
市場ニーズへの適応力:
- AI関連市場への対応
- 自動車の電動化、自動運転技術への対応
- 技術革新への投資
5. 技術革新と主力製品
京セラは、セラミック技術を基盤とした製品開発に注力しています。
技術開発の動向:
- 半導体関連技術の開発
- 環境対応製品の開発
- 新素材の開発
主力製品:
- セラミック部品
- 電子部品(コンデンサなど)
- プリンター
6. 株価の評価
指標 | 値 |
---|---|
株価 | 1,716.0円 |
EPS(会社予想) | 50.04 |
PER(会社予想) | 34.29倍 |
BPS(実績) | 2,284.15 |
PBR(実績) | 0.75倍 |
配当利回り | 2.91% |
PERは34.29倍であり、業界平均の24.2倍と比較すると割高です。PBRは0.75倍であり、割安と判断できます。
7. テクニカル分析
直近10日間の株価は、1,667.5円から1,741.5円の間を変動しており、50日移動平均線(1,713.25円)付近で推移しています。200日移動平均線(1,650.44円)を上回っており、中期的な上昇トレンドを示唆しています。年初来高値1,914円、年初来安値1,484円。
8. 財務諸表分析
売上高: 過去12ヶ月で2兆1445億4000万円。前期比ほぼ横ばい。
営業利益: 272億9900万円。前期比大幅減益。
当期純利益: 240億9700万円。前期比大幅減益。
ROE: 0.85%
自己資本比率: 71.3%
売上高は安定していますが、利益面では減少傾向にあります。自己資本比率は高く、財務体質は良好です。
9. 株主還元と配当方針
- 配当利回り(会社予想): 2.91%
- 1株配当(会社予想): 50.00円
- 配当性向: 292.23%
配当利回りは平均的です。配当性向が高い点は、今後の業績によっては注意が必要です。
10. 株価モメンタムと投資家関心
直近の株価は、やや不安定な動きを見せています。信用買残は増加、信用売残も増加しており、方向感は定まっていません。
株価への影響要因:
- 半導体市場の動向
- 自動車市場の動向
- 世界経済の動向
- 為替レートの変動
11. 総評
京セラは、多角的な事業展開と高い技術力を有する企業です。しかし、直近の業績は、半導体市場や自動車市場の低迷、構造改革費用の影響などにより、減益となっています。株価は、PERでは割高、PBRでは割安と評価が分かれます。今後の業績回復と、中期経営計画の達成に向けた取り組みに注目する必要があります。投資判断は、ご自身の責任において行ってください。
企業情報
銘柄コード | 6971 |
企業名 | 京セラ |
URL | http://www.kyocera.co.jp/ |
市場区分 | プライム市場 |
業種 | 電機・精密 – 電気機器 |
関連情報
証券会社
このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (2.1.1)」によって自動生成されました。
本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。
本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。
投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。
なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。