デンヨー株式会社（6517）企業分析レポート
分析日: 2024年12月21日
1. 現在の株価の評価
- 株価: 2828円
- PER（会社予想）: 12.43倍
- PBR（実績）: 0.77倍
- EPS（会社予想）: 227.59円
- BPS（実績）: 3667.04円
PERは業界平均（24.2倍）を下回っており、株価は割安に評価されている可能性があります。PBRも業界平均（1.6倍）を大きく下回っており、株価は純資産価値に対して割安に評価されている可能性があります。ただし、これらの指標だけで株価の高低を判断することはできません。
2. テクニカル分析
直近10日間の株価は2750円〜2962円の範囲で推移しており、2800円前後で推移しています。年初来高値2962円からは下落しており、高値圏からやや下落した水準にあると言えます。短期的なトレンドは下降傾向にある可能性があります。
3. 財務諸表分析
損益計算書（単位：百万円）
| 項目 | 過去12か月 | 2024年3月期 | 2023年3月期 | 2022年3月期 | 2021年3月期 |
|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 73,140 | 73,140 | 64,311 | 55,168 | 55,006 |
| 営業利益 | 7,089 | 7,089 | 4,874 | 3,654 | 5,333 |
| 純利益 | 5,095 | 5,095 | 3,633 | 2,753 | 3,860 |
| EPS | 246.83 | 246.83 | 175.64 | 132.02 | 185.13 |
売上高は増加傾向にあり、利益も増加傾向を示しています。ただし、2024年3月期は営業利益、純利益共に前年比で減少しています。
その他の指標
- ROE（実績、過去12か月）: 7.78%
- ROA（実績、過去12か月）: 5.14%
- 自己資本比率（実績）: 72.4% (連結)
ROE、ROAは比較的良好な数値を示しています。自己資本比率も高く、財務基盤は安定していると考えられます。
4. 業界のポジションと市場シェア
デンヨーは可搬型エンジン発電機、溶接機においてトップシェアを有しています。震災以降、非常用電源の多用途化を推進しており、市場ニーズの変化に対応しています。
5. 経営戦略と重点分野
中期経営計画「Denyo2026」の詳細は不明ですが、決算短信によると、国内建設需要の堅調、一部製品の価格改定効果、円安効果などを背景に業績を伸ばしています。一方で、アメリカ市場の低調が課題となっています。
6. 事業モデルの持続可能性
発電機、溶接機、コンプレッサといった産業用機器の製造・販売を主力事業としており、需要は安定していると考えられます。しかし、技術革新や市場ニーズの変化への対応が重要となります。
7. 技術革新と主力製品
可搬型発電機、溶接機が主力製品です。技術開発の詳細は不明ですが、市場競争力を維持するためには継続的な技術革新が不可欠です。
8. 株主還元と配当方針
- 配当利回り（会社予想）: 2.48%
- 1株配当（会社予想）: 70.00円
- 中間配当: 30.00円
- 期末配当予想: 40.00円
配当利回りは比較的高い水準です。
9. 株価モメンタムと投資家関心
直近の株価は下落傾向にあり、投資家の関心は低くなっている可能性があります。信用買残は減少傾向にあります。
10. 総評
デンヨーは可搬型発電機、溶接機でトップシェアを誇る企業であり、財務基盤も安定しています。しかし、アメリカ市場の低調や世界経済の先行き不透明さがリスク要因となっています。PER、PBRは割安に評価されている可能性がありますが、今後の業績動向や市場環境を注視する必要があります。 中期経営計画「Denyo2026」の詳細な内容が分かれば、より詳細な分析が可能になります。
企業情報
| 銘柄コード | 6517 |
| 企業名 | デンヨー |
| URL | http://www.denyo.co.jp/ |
| 市場区分 | プライム市場 |
| 業種 | 電機・精密 – 電気機器 |
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このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (1.12.0)」によって自動生成されました。
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