決算説明：SYSホールディングス（3988）

2025年７月期第２四半期（中間期）決算説明会資料

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名: 株式会社SYSホールディングス
  • 主要事業分野: グローバルIT
• 説明会情報:
  • 開催日時: 2025年3月17日
• 説明者:
  • 発表者: 代表取締役会長兼社長 鈴木裕紀
  • 発言概要:
    • 第12期上期は前期までに成約したM&Aを含め、通期業績予想と中期経営計画の達成に向け順調に推移。
    • 下期も受注拡大と積極的な採用を進め、さらなる増収増益を目指す。
    • 中期経営計画「SYSTarget2025」は順調に進捗し、2025年は売上高140億円、営業利益8億円の達成を目指す。
    • 2030年300億円達成に向けて、事業付加価値を高め、日本のDX推進に貢献していく。
• 報告期間:
  • 対象会計期間: — (2025年7月期 第2四半期(中間期))
• セグメント: — (※決算説明資料からはセグメント別の詳細な情報は読み取れませんでした。)

業績サマリー

• 主要指標 (前期比):
  • 売上高: 6,828百万円 (前期比13.6%増)
  • 営業利益: 358百万円 (前期比16.7%増)
  • 営業利益率: 5.3% (前期5.1%)
  • 親会社株主に帰属する中間(四半期)純利益: 207百万円 (前期比0.0%増)
• 進捗状況:
  • 新・中期経営計画「SYSTarget2025」における連結計数の目標・進捗は順調。
  • 2025年7月期 通期業績予想は、売上高14,000百万円、営業利益800百万円。これらは中期経営計画を上回る見込み。
• セグメント別状況:
  • ソリューション別売上高推移(予想):
    • グローバル製造業ソリューション: 構成比38.5%
    • 社会情報インフラ・ソリューション: 構成比59.4%
    • モバイル・ソリューション: 構成比2.0%
  • 国内地域別売上高推移(予想):
    • 関東圏: 構成比41.7%
    • 中部圏: 構成比41.5%
    • 関西圏: 構成比14.3%

業績の背景分析

• 業績概要:
  • 既存事業が成長し、順調に増収。
  • 前期M&A4社による事業拡大が貢献。
  • DX需要の継続（幅広い業種の需要拡大、インボイス制度等への対応）。
  • 上期は予想以上に堅調に推移し、期初予想を上回った。
• 増減要因:
  • 増収要因:
    • 既存事業の成長。
    • 前期成約したM&A4社による事業拡大（約3億円の貢献）。
    • DX需要の継続。
  • 営業利益増益要因:
    • 既存事業の売上高の増加。
    • 採用計画の遅延（当初見込んでいた採用関連費用や研修費用等の一部予算が使用されなかったことによる増益）。
  • 中間純利益横ばいの要因:
    • 営業外収益（為替差益）の減少。
    • 東京オフィス移転に伴う固定資産除却損。
• 競争環境: — (※特筆すべき競合比較や市場シェアの変動に関する情報は記載されていません。)
• リスク要因: — (※目立ったリスク要因に関する具体的な言及はありませんでした。)

戦略と施策

• 現在の戦略:
  • 中期経営計画「SYSTarget2025」の達成。
  • M&A、人材投資、雇用環境整備への効果的な投資。
  • ワークライフバランスや多様性を重視した働き方改革。
  • グローバル製造業、社会情報インフラ、電力・金融分野でのDX推進。
  • 自動化・省人化領域への注力。
• 進行中の施策:
  • M&A: 22社すべてのM&Aが成功。今後もM&Aによる事業拡大を推進。
  • 人材戦略:
    • シニア社員の活躍促進（ガイドライン制定）。
    • 未経験者およびシニア世代の採用。
    • 若手女性社員の抜擢登用（管理者、PM、PL多数誕生）。
    • 外国人採用の加速（海外子会社の増加も伴う）。
    • 国内採用人数は、採用市場激化により計画遅延も、ビジネスパートナー（協力会社）の調達強化により補填。
  • 働き方改革:
    • 独自の新制度導入による残業時間改善。
    • 育児支援、ライフワークバランス、障がい者雇用、福利厚生の充実。
    • 従業員エンゲージメントスコア(ES)の向上（LM社10,000社を超える企業中上位27%）。
  • オフィス環境: 関東事業所移転により、働きやすさと業務効率を両立した新オフィスを整備。
  • CSR活動: 自治体行事を主催（エスワイシステム中部事業本部 餅つき大会）。
  • Webサイトリニューアル: お問い合わせ件数増加、商談・受注に繋がる。
• セグメント別施策:
  • グローバル製造業事業領域:
    • 車載ECU事業領域：ADAS、CASE、SDV推進により増加見込み。モデルベース開発、先進領域へのシフトを進める。
    • 搬送機・工作機械：自動化・省人化領域へ注力。オフショア・請負化など新たな挑戦。
  • 社会情報インフラ事業領域:
    • 電力・金融分野：送配電関連のシステム構築に需要。金融分野では部署単位でのDX推進にニーズ。AI・IoT・ビッグデータの活用で需要増。
  • 案件紹介:
    • 飲食デリバリーサービス業向け EOL対応プロジェクト：サイトパフォーマンス向上・処理時間短縮、受注処理パフォーマンス11.5%向上。
    • Ignition(SCADAソフト)：複数の外資系企業から引き合い継続。SCADAの世界市場は2030年まで年平均成長率8.4%で成長見込み。

将来予測と見通し

• 業績予想:
  • 2025年7月期 通期連結業績予想:
    • 売上高: 14,000百万円
    • 営業利益: 800百万円
    • 経常利益: 811百万円
    • 親会社株主に帰属する当期純利益: 485百万円
  • 根拠: 既存事業の成長、引き続き社会情報インフラ関連顧客からの受注好調、グローバル製造業関連顧客の受注も伸長。付加価値向上で営業利益率は5.7%に上昇見込み。
  • 2Q実績との比較: 例年と比較し、2Qでの進捗は早い。
• 中長期計画:
  • 「SYSTarget2025」は順調に進捗。2025年には売上高140億、営業利益8億円の達成を目指す。
  • 2030年には売上高300億円達成を目指し、日本のDX推進に貢献。
• マクロ経済の影響:
  • 世界・日本経済：経済活動の再開、国内経済の回復、円安、半導体不足、世界的なインフレ、安全保障の危機などが複合的に影響。
  • 情報サービス産業：全産業で継続して旺盛なDX需要。情報サービス業売上高合計は12.7%増、受注ソフトウェアは17.6%増（2024年12月分確報）。
  • 当社業績への影響：全産業の人手不足によるDX化推進は追い風。一部業種でのソフトウェア投資抑制や見直しのリスク、生成AIの影響、物価高による採用コスト・調達コスト増加は考慮事項。

配当と株主還元

• 配当方針: 少しずつでも安定的な増配を目指す。
• 配当実績:
  • 2024年7月期は普通配当6.00円（内訳: 普通配当4.25円、記念配当1.75円）。
  • 2025年7月期は普通配当7.00円（予想）を見込む。
  • ※株式分割を考慮した1株当たり配当金（実質増配）。
• 特別配当: — (※記載なし)

製品やサービス

• 製品/サービス:
  • グローバル製造業: 車載ECU、搬送機、工作機械、重工業、鉄鋼関連の情報システム。AI・IoTを活用した現場課題解決と生産性向上。
  • 社会情報インフラ: 電力・金融分野のシステム構築、DX推進。
  • SCADAソフト (Ignition): 施設やインフラの遠隔監視、制御、分析。
  • 教育事業: ITカレッジ、IT道場、JOBカレッジ（公営・公共事業を含む）。
• 協業・提携:
  • M&Aによるグループ企業連携を強化。
  • ビジネスパートナー(協力会社)との連携強化。
  • つくばソフトウェアエンジニアリング(株)と(株)テクノフュージョンは公認インテグレータライセンスを取得。

重要な注記

• 会計方針: — (※特記事項なし)
• リスク要因: — (※本説明資料内では、具体的なリスク要因についての記載はありませんでした。)
• その他:
  • 2025年3月のエンゲージメントレーティングは国内全社BBB（BBBは全11段階中上位から5段目のレーティング）。
  • IRに関する問い合わせ先が記載されている。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算説明 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

企業情報

このレポートは、AIアドバイザー「ジニー (3.0.1)」によって自動生成されました。

本レポートは、不特定多数の投資家に向けた一般的な情報提供を目的としており、個別の投資ニーズや状況に基づく助言を行うものではありません。記載されている情報は、AIによる分析や公開データに基づいて作成されたものであり、その正確性、完全性、適時性について保証するものではありません。また、これらの情報は予告なく変更または削除される場合があります。

本レポートに含まれる内容は、過去のデータや公開情報を基にしたものであり、主観的な価値判断や将来の結果を保証するものではありません。特定の金融商品の購入、売却、保有、またはその他の投資行動を推奨する意図は一切ありません。

投資には元本割れのリスクがあり、市場状況や経済環境の変化により損失が発生する可能性があります。最終的な投資判断は、すべてご自身の責任で行ってください。当サイト運営者は、本レポートの情報を利用した結果発生したいかなる損失や損害についても一切責任を負いません。

なお、本レポートは、金融商品取引法に基づく投資助言を行うものではなく、参考資料としてのみご利用ください。特定の銘柄や投資行動についての判断は、個別の専門家や金融機関にご相談されることを強くお勧めします。