決算短信：リガク・ホールディングス（268A）

2025年12月期第３四半期決算短信〔ＩＦＲＳ〕(連結)

リガク・ホールディングス株式会社（268A）

2025年12月期 第3四半期決算短信（IFRS、連結）まとめ

基本情報

• 企業名：リガク・ホールディングス株式会社
• 上場取引所・コード：東（東京） / 268A
• URL：https://rigaku-holdings.com/
• 主要事業分野：理科学機器の製造・販売（単一セグメント）
• 代表者名：代表取締役社長 川上 潤
• 問合せ先（IR）：最高財務責任者 三木 晃彦（TEL 03-5312-7079）
• 決算短信提出日：2025年11月11日
• 対象会計期間（第3四半期累計）：2025年1月1日～2025年9月30日
• 決算説明会：有（アナリスト・機関投資家向け）／開催予定日 2025年11月11日（説明資料は同日中にHP掲載予定）
• 四半期レビュー報告書添付予定日：2025年11月14日（公認会計士又は監査法人によるレビュー後）
• その他：当四半期に連結範囲の変更あり（新規子会社：理学股分有限公司）

セグメント

• セグメント名称と概要：単一セグメント「理科学機器の製造・販売」
  • 事業内訳（報告の説明）：
  • 多目的分析機器事業：日本・中国での大型案件の反動等で減収だが、中国を除く海外は伸長。
  • 半導体プロセス・コントロール機器事業：分析・計測需要が量産→開発へシフトし売上機会が第4四半期へ偏重。DRAM/HBMや3D NAND向けは増加。
  • 部品・サービス事業：EUV用多層膜ミラーの需要低迷や顧客在庫調整で減収。サービス売上は伸長（価格改定・保守契約拡大）。

発行済株式等

• 期末発行済株式数（自己株式含む）：229,642,200株（2025年9月30日時点）
• 期末自己株式数：1,740,801株
• 期中平均株式数（四半期累計）：227,158,875株
• 備考：2024年7月11日付で普通株式1株につき200株の株式分割を実施（前期分を含め仮定換算済）。
• 時価総額：–（決算短信に記載なし）

今後の予定（開示分）

• 決算説明会：2025年11月11日（アナリスト・機関投資家向け）
• 四半期レビュー報告書添付の四半期決算短信公開予定：2025年11月14日
• その他IRイベント：決算説明資料を同日HP掲載予定（2025/11/11）

財務指標（第3四半期累計：2025/1/1–2025/9/30、単位：百万円）

• 売上収益：59,496（前年同期 62,580、△4.9%）
• 売上原価：△27,031（前年同期 △24,318）
• 売上総利益：32,465（前年同期 38,262）
• 販管費：△25,658（前年同期 △26,329）
• 営業利益：6,562（前年同期 11,849、△44.6%）
• 税引前利益：6,095（前年同期 11,544、△47.2%）
• 四半期利益（親会社所有者帰属）：4,273（前年同期 8,990、△52.5%）
• 基本的1株当たり四半期利益：18.81円（前年同期換算 39.91円）

貸借対照表ハイライト（2025/9/30）
– 資産合計：173,925（前年末 177,547、△3,621）
– 流動資産：64,510（現金等 21,358、営業債権 17,307、棚卸資産 24,198）
– 非流動資産：109,414（有形固定資産 22,079、のれん 51,797、無形資産 26,656）
– 負債合計：92,343（前年末 95,777、△3,433）
– 現行借入金（流動）：4,855
– 非流動借入金：48,700
– 負債合計に占める借入金合計：53,555
– 資本合計（親会社所有者帰属持分）：81,581（自己資本比率 46.9%）

キャッシュ・フロー（第3四半期累計）
– 営業CF：+5,296（前年同期 +8,213）
– 投資CF：△5,091（主に有形固定資産取得支出 4,599）
– 財務CF：△5,945（長期借入金返済 4,000、配当支払 2,814 等）
– 現金及び現金同等物期末残高：21,358（期首 27,992、△6,633）

財務安全性・効率性の主要算出値（計算値・概数）
– 自己資本比率：46.9%（決算表記）
– 総資産回転率（売上高/総資産）：約0.34回（59,496 / 173,925） ← 前年同期は約0.35回（62,580 / 177,547）
– 売上高営業利益率：約11.0%（6,562 / 59,496） ← 前年同期約18.9%
– 負債／資本（負債合計 ÷ 資本合計）：約1.13倍（92,343 / 81,581）
– 流動比率（流動資産 ÷ 流動負債）：約2.26倍（64,510 / 28,589）

（注）四捨五入差あり。上は開示数字および開示資料に基づく概算。

財務の解説（決算短信の記載を踏まえた要点）

• 業績は減収減益。売上収益は前年同期比で4.9%減。営業利益・四半期利益が大きく落ち込んだ主因は、半導体関連での受注・出荷タイミングの偏り（開発向け需要へのシフトで高収益案件が第4四半期へ偏重）および前年度の中国補正予算案件の反動やEUVミラー需要低迷などによる。
• 2025年Q1から、フィールドサービス関連費用（従来は販管費計上）を売上原価へ振替。前年同期の該当費用は2,120百万円が販管費に含まれているため、損益構成の比較では留意が必要。
• 資産面では、現金が減少する一方で第4四半期の売上増に備え棚卸資産を積み上げ（+3,079）、有形固定資産の増加（山梨工場増設）あり。負債は借入金の返済で減少。キャッシュフローは投資増と配当・借入返済等で総合的に減少。

配当

• 2025年12月期（通期予想）：年間18.80円（中間 9.40円、期末 9.40円）
• 第2四半期実績：中間配当 9.40円／1株、配当金総額 2,155百万円（資本剰余金を配当原資に含む旨の注記あり）
• 直近公表の配当予想からの修正：無し（決算短信記載）
• 特記事項：資本剰余金を配当原資とする金額あり（第2四半期：配当金総額 2,155百万円）。株式分割※の影響により表示単位に注意。
  • ※普通株式1株につき200株の株式分割（2024/7/11実施、前期換算済）

セグメント別情報（抜粋）

• グループは単一セグメント扱いのため別表は省略。報告内で各事業の状況説明あり（前述の多目的分析機器／半導体プロセス機器／部品・サービスの状況）。
• セグメント戦略・見通し：グローバル戦略を継続（海外の一部地域で伸長）。半導体市場のAI等需要は強く、メモリ向け販売は増加しているが、案件発生の時期が第4四半期に偏るため通期での進捗管理がポイント。

中長期計画との整合性

• 決算短信内に明示的な中期経営計画の数値進捗は記載無し。
• 記載事項としては山梨工場増設など設備投資を継続しており、生産体制強化の投資を実施中。中期目標との整合性判断は公開情報が限定的なため「–」。

競合状況・市場動向（開示内容より）

• 市場動向：AIやクラウド／データセンター向け先端メモリ需要が強く、半導体市場全体は牽引要因あり。ただし、ロシア・ウクライナ情勢の長期化、米中関係（レアアース・関税等）などマクロの不確実性が継続。
• 競合比較：個別同業他社との比較データは決算短信に記載無しのため「–」。一般論として、半導体関連の受注タイミングやEUV関連需要の変動が業績に大きく影響する点に注意。

今後の見通し（通期予想：2025/1/1–2025/12/31、会社公表）

• 通期売上収益予想：94,117百万円（対前期 +3.8%）
• 通期営業利益予想：18,145百万円（対前期 △1.2%）
• 親会社帰属当期利益（通期予想）：12,307百万円（△9.6%）
• 1株当たり当期利益（通期予想）：54.04円
• 業績予想の修正：直近公表の予想から変更無し（決算短信記載）
• 会社見解：第4四半期に売上・高利益案件が偏る見込みのため、四半期ベースでは季節変動・タイミング要因が業績に影響。

リスク要因（決算短信記載の文脈からの主要示唆）
– 半導体市場の受注タイミング変動（量産→開発シフトによる出荷時期の偏重）
– EUV用多層膜ミラー等部品需要の低迷および顧客在庫調整
– 原材料・部品価格、為替変動、地政学リスク（ロシア・ウクライナ、米中関係等）
– 主要案件の特定国・補正予算に依存する受注の反動

重要な注記

• 連結範囲の重要な変更：新規子会社 1社（理学股分有限公司）を追加。
• 会計方針の変更：IFRSに基づく会計方針変更、会計上の見積りの変更ともに「無」。
• 会計処理の実務上の変更：2025年Q1より販売先での修理・納入等フィールドサービス関連費用を販売費及び一般管理費から売上原価へ振替（前年同期の同費用 2,120百万円は販管費に含む）。比較に際して留意。
• 公認会計士・監査法人によるレビュー：当該四半期短信はレビュー未了（レビュー後に報告書を添付し11/14開示予定）。

（注記）本要約は、提示された決算短信（2025年11月11日付、2025年12月期 第3四半期）に基づいて事実関係を整理したものです。投資判断や特定の売買の助言は意図しておらず、追加の詳細は原資料及び会社公表の説明資料をご参照ください。情報が不足する項目は「–」としてあります。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

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このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.0.2)」によって自動生成されました。

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