決算短信：トランス・コスモス（9715）

2026年３月期 第１四半期決算短信〔日本基準〕（連結）

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ：会社予想（通期見通し）からの修正は無し。四半期実績は通期予想に対しておおむね想定内（市場予想は–）。（修正：無）
• 業績の方向性：増収増益（売上高+3.7％、営業利益+21.0％、経常利益+17.2％、親会社株主に帰属する四半期純利益+111.4％、前年同期比）
• 注目すべき変化：営業利益・経常利益が大幅改善（営業利益 +640百万円、+21.0%）に加え、特別損失や法人税負担の減少で四半期純利益が大幅増（+1,794百万円、+111.4%）。
• 今後の見通し：通期業績予想（売上400,000百万円、営業利益15,500百万円、当期純利益11,500百万円）は変更なし。第1四半期の進捗は売上23.6%、営業利益23.8%、当期純利益29.6%で、純利益は進捗良好。
• 投資家への示唆：CX/BPOを中心とした受注拡大と収益性改善が着実に表れた一方、包括利益は為替影響等で減少。通期見通しは据え置きだが、海外（東南アジア等）の業績変動や為替が今後の注目点。

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名：トランス・コスモス株式会社
  • 主要事業分野：CX（カスタマーエクスペリエンス）サービス及びBPO（業務プロセスアウトソーシング）を中心に、デジタルマーケティング、EC運営支援などのアウトソーシングサービスを展開
  • 代表者名：代表取締役共同社長 牟田 正明、代表取締役共同社長 神谷 健志
  • URL： https://www.trans-cosmos.co.jp
• 報告概要:
  • 提出日：2025年7月31日
  • 対象会計期間：2026年3月期 第1四半期（2025年4月1日〜2025年6月30日、四半期連結）
  • 決算補足説明資料：作成有（2025年7月31日掲載予定）、決算説明会は開催無し
• セグメント:
  • 単体サービス（アウトソーシングサービス：CXサービス、BPOサービス等）
  • 国内関係会社（ITコンサル・開発等の国内子会社群）
  • 海外関係会社（中国、韓国、東南アジア、欧米の子会社群）
• 発行済株式:
  • 期末発行済株式数（自己株式含む）：43,863,116株（2026年3月期1Q）
  • 期末自己株式数：6,390,276株（2026年3月期1Q）
  • 期中平均株式数（四半期累計）：37,472,869株（当第1四半期）
  • 時価総額：–（記載なし）
• 今後の予定:
  • 四半期決算短信補足（監査法人レビュー報告添付版）開示予定：2025年8月5日
  • 株主総会、IRイベント等：–（記載なし）

決算サプライズ分析

• 予想 vs 実績（単位：百万円）
  • 売上高：実績94,439（通期予想400,000に対する進捗率23.6%）→ 会社予想に対する達成率（四半期進捗）は約23.6%
  • 営業利益：実績3,683（通期予想15,500に対する進捗率23.8%）→ 達成率約23.8%
  • 親会社株主に帰属する四半期純利益：実績3,404（通期予想11,500に対する進捗率29.6%）→ 達成率約29.6%
• サプライズの要因：
  • 上振れ要因：CXサービス・BPOサービスの受注増と収益性改善、特別損失の減少、法人税等の減少が純利益を押し上げ。
  • 下振れ要因：海外の一部（東南アジア）での利益減少、為替差損等（総合損益ではマイナス影響）。
• 通期への影響：通期予想に修正は無し。第1四半期の進捗は概ね均等進捗（売上・営業利益 ≒23〜24%）だが、純利益は進捗が良く安全余地あり。海外動向と為替が通期下振れリスク要因。

財務指標

• 財務諸表の要点（当第1四半期：2025年6月30日）
  • 総資産：205,583百万円（前期末比 −2,401百万円）
  • 負債合計：79,778百万円（前期末比 +862百万円）
  • 純資産合計：125,804百万円（前期末比 −3,263百万円）
  • 自己資本比率（＝自己資本/総資産）：56.2%（安定水準）
• 収益性（当第1四半期と前年同期比較）
  • 売上高：94,439百万円（前年同期91,083百万円、+3.7%／+3,356百万円）
  • 営業利益：3,683百万円（前年同期3,043百万円、+21.0%／+640百万円）
  • 営業利益率：3,683/94,439 = 約3.9%（前年同期 約3.3% → 改善）
  • 経常利益：4,412百万円（前年同期3,763百万円、+17.2%／+649百万円）
  • 親会社株主に帰属する四半期純利益：3,404百万円（前年同期1,610百万円、+111.4%／+1,794百万円）
  • 1株当たり四半期純利益（EPS）：90.85円（前年同期43.44円、+109.3%）
• 進捗率分析（通期予想比・四半期ベース）
  • 売上高進捗率：23.6%（94,439/400,000）
  • 営業利益進捗率：23.8%（3,683/15,500）
  • 当期純利益進捗率：29.6%（3,404/11,500）
  • 過去同期間との比較：売上は平常ペース、利益は改善ペース（特に純利益が高め）
• 財務安全性
  • 自己資本比率：56.2%（安定水準、目安40%以上を満たす）
  • 流動比率（概算）：流動資産152,685 / 流動負債64,976 ≒ 235%（十分な短期支払い余力）
  • 負債比率（負債/純資産概算）：79,778 / 125,804 ≒ 63.4%（過度なレバレッジではない）
• 効率性
  • 総資産回転率や詳細推移は記載資料に限定的情報のため算出不可（総資産・売上より概算は可：94,439/205,583 ≒ 0.46 回/年相当）
• セグメント別（主要）
  • 単体サービス：売上62,295百円（+4.6%）、セグメント利益1,831百円（+38.9%）
  • 国内関係会社：売上10,481百円（+0.7%）、セグメント利益889百円（+25.5%）
  • 海外関係会社：売上25,001百円（+2.5%）、セグメント利益959百円（−6.0%）
• 財務の解説：
  • 売上はCX/BPO中心に増加。営業利益率改善は販売費及び一般管理費の抑制・収益構成改善が寄与。包括利益は為替換算で大幅減（為替換算調整勘定の影響）で前年同期比は悪化。

配当

• 配当実績と予想：
  • 第1四半期末：0.00円（該当なし）
  • 中間配当（予想）：0.00円
  • 期末配当（予想）：108.00円
  • 年間配当予想：108.00円（2025年3月期は合計106.00円→今期増配）
• 配当利回り：–（株価に依存、資料に無し）
• 配当性向（会社予想ベース）：配当108円 / １株当たり当期純利益306.89円 ≒ 35.2%（参考）
• 特別配当：無し
• 株主還元方針：現在の配当政策は継続（特記事項なし）。自社株買い等の記載：–（無し）

セグメント別情報

• セグメント別状況（当第1四半期）
  • 単体サービス：売上62,295百円（+4.6%）、セグメント利益1,831百円（+38.9%）。trans-DX for Supportやtrans-Xsynk等の展開、TikTok Shop運営支援の開始が寄与。
  • 国内関係会社：売上10,481百円（+0.7%）、セグメント利益889百円（+25.5%）。ITコンサル・開発子会社の売上増、上場子会社の利益改善が影響。
  • 海外関係会社：売上25,001百円（+2.5%）、セグメント利益959百円（−6.0%）。中国・韓国での売上増が寄与する一方、東南アジアでの利益減があり全体では減益。
• 前年同期比較：上記の通り。単体サービス・国内が利益率改善、海外は地域差で足を引っ張る形。
• セグメント戦略：CXプラットフォームの展開、生成AI・AI-OCRを取り入れた業務効率化サービス、合弁会社設立による間接業務効率化の推進、海外では中国進出支援強化・韓国拠点拡大と戦略的パートナーシップ（KT）等。

中長期計画との整合性

• 中期経営計画：資料内に特定の中期数値目標やKPIの進捗は明記なし（–）。
• KPI達成状況：公開KPIが資料にないため進捗は–。ただし、主要KPI（収益性向上・海外展開・CXプラットフォーム普及）は短期的に進捗ありと説明。

競合状況や市場動向

• 競合他社との比較：同業他社との定量比較データは資料に記載無し（–）。ただし、デジタル化・AI活用・人手不足対応を巡る需要拡大の中で、競争は激化。
• 市場動向：国内はデジタル技術活用の拡大と人手不足対応でCX/BPO需要が増加。海外（中国・韓国）は一定の追い風だが、中国の先行き懸念や米国の通商政策等の不確実性が存在。

今後の見通し

• 業績予想：
  • 通期予想の修正：無し（2025年4月30日公表分から変更なし）
  • 次期予想：–（資料に無し）
  • 会社予想の前提条件：特段の為替前提等の明記無し（通期予想資料参照のこと）
• 予想の信頼性：第1四半期は売上・営業利益進捗が平均的で、純利益は良好。通期見通しは据え置きだが、過去の達成傾向や保守性は資料に直接の記述無し（–）。
• リスク要因：
  • 為替変動（包括利益に大きく影響）
  • 海外事業（特に東南アジア）での業績変動
  • 顧客先の需要鈍化、競合増加
  • 人材（専門人材）不足や外部パートナーとの統合リスク
  • 規制・通商政策の変化（米中の経済動向等）

重要な注記

• 会計方針変更：無し
• 連結範囲の変更：無し
• 四半期連結財務諸表に特有の会計処理：無し
• 監査関連：四半期短信は監査法人レビュー未完（レビュー報告書添付版は2025年8月5日開示予定）
• その他重要事項：包括利益は前年同期比で大幅減（927百万円：親会社株主に係る包括利益）となっており、為替換算差額等が影響している点に注意。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

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このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.0.4)」によって自動生成されました。

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