決算短信：ソフトクリエイトホールディングス（3371）

2026年３月期 第２四半期（中間期）決算短信〔日本基準〕（連結）

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ：会社予想からの修正は無し（発表時点で予想どおり）。市場コンセンサスは資料に記載なし（–）。
• 業績の方向性：増収増益（売上高16,508百万円：前年同期比＋8.8％、営業利益2,739百万円：＋4.7％、親会社株主に帰属する中間純利益1,869百万円：＋5.7％）。
• 注目すべき変化：ECソリューションは利益率改善でセグメント利益＋16.9％。ITソリューションは売上は＋10.2％だがセグメント利益は△4.1％（買収に伴うのれん発生などの影響あり）。
• 今後の見通し：通期業績予想（売上33,500百万円、営業利益6,000百万円、親会社株主帰属当期純利益3,780百万円）に対する進捗は売上49.3％、営業利益45.7％、純利益49.5％で概ね計画どおり。ただし営業利益は半期としてやや進捗が遅め。
• 投資家への示唆：SaaS/クラウド（SaaS型サービス）と生成AI等の新サービスが収益拡大の原動力。注視すべきはITセグメントの利益改善状況（買収統合コスト／のれん影響）、および通期での営業利益進捗。

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名：株式会社ソフトクリエイトホールディングス
  • 主要事業分野：ECソリューション事業（ECサイト構築パッケージ「ecbeing」、クラウドサービス等）／ITソリューション事業（クラウドサービス「SCクラウド」「X-pointクラウド」、セキュリティ・インフラ、独自プロダクト等）
  • 代表者名：代表取締役会長 林 勝
• 報告概要:
  • 提出日：2025年11月4日（決算短信）
  • 対象会計期間：2026年3月期 第2四半期（中間期）連結（2025年4月1日～2025年9月30日）
  • 決算補足説明資料：無、決算説明会：無
• セグメント:
  • ECソリューション事業：EC構築パッケージ、ECクラウド（メルカート）、ビジュアルマーケ等のSaaS提供
  • ITソリューション事業：SCクラウド、X-pointクラウド、セキュリティ、インフラ、製品販売（AgileWorks等）
• 発行済株式:
  • 期末発行済株式数（自己株式含む）：27,550,278株
  • 期末自己株式数：2,589,288株
  • 中間期平均株式数：24,905,361株
  • 時価総額：–（資料に記載なし）
• 今後の予定:
  • 半期報告書提出予定日：2025年11月7日
  • 配当支払開始予定日：2025年12月5日
  • その他IRイベント・株主総会：–（資料に記載なし）

決算サプライズ分析

• 予想vs実績（会社予想に対する達成率、通期予想は2026年3月期予想を使用）
  • 売上高：中間実績16,508百万円／通期予想33,500百万円 → 進捗率49.3%
  • 営業利益：中間実績2,739百万円／通期予想6,000百万円 → 進捗率45.7%
  • 親会社株主に帰属する当期純利益：中間実績1,869百万円／通期予想3,780百万円 → 進捗率49.5%
• サプライズの要因：
  • 売上はEC・ITともに堅調（EC：EC構築＋クラウド、IT：クラウドサービス・セキュリティが伸長）。
  • 経常・中間利益の増加に寄与したのは持分法による投資利益の増加や営業外収益の増加（持分法利益189,392千円等）。
  • ITセグメントでは売上増だがセグメント利益が減少（△4.1％）。当期にシステムワークスジャパンの株式取得によるのれん発生（143,150千円）等、買収関連の影響あり。
• 通期への影響：
  • 会社は業績が計画どおり推移しているとしており、現時点で業績予想の修正は無し。
  • 営業利益の進捗がやや遅い点は注視（半期で45.7％）。第3・第4四半期での利益回復が必要。

財務指標

• 貸借対照表（要点、単位：百万円）
  • 総資産：37,379（前期末35,593；△＋1,787）
  • 純資産合計：26,417（前期末24,598；＋1,819）
  • 自己資本（注記）：22,509百万円
  • 自己資本比率：60.2％（安定水準。前期末58.5％）
  • 流動資産：24,807、流動負債：8,348 → 流動比率 ≒ 24,807/8,348 ≒ 297%（高い流動性）
  • 負債合計：10,962 → 負債/自己資本（負債比率）≒10,962/22,509 ≒ 0.49（低め）
• 損益計算書（中間、単位：百万円）
  • 売上高：16,508（前年同期15,171、＋8.8％＝＋1,337）
  • 売上総利益：6,697（前年6,241、＋7.3％）
  • 営業利益：2,739（前年2,616、＋4.7％）。営業利益率＝2,739/16,508 ≒ 16.6％（前年約17.2％、やや低下）
  • 経常利益：3,039（前年2,756、＋10.3％）
  • 親会社株主に帰属する中間純利益：1,869（前年1,769、＋5.7％）
  • 1株当たり中間純利益（EPS）：75.05円（前年70.53円、＋6.4％）
• キャッシュ・フロー（中間、単位：千円）
  • 営業CF：＋2,851,846千円（前年＋2,449,271千円、改善）
  • 投資CF：△922,901千円（前年△858,005千円）
  • 財務CF：△656,588千円（前年△1,257,868千円、配当支払等）
  • 現金及び現金同等物増加：＋1,272,356千円 → 中間末現金16,230,832千円
• 効率性：
  • 総資産回転率（中間期間、簡易）＝売上（16,508）/総資産（37,379）≒0.442（年率換算時は注意）
  • 営業利益率は前年同期からやや低下（17.2%→16.6%）
• セグメント別（中間、単位：千円／百万円に換算可）
  • ECソリューション：売上 8,770,909千円（＋7.6％）、セグメント利益 2,277,290千円（＋16.9％）
  • ITソリューション：売上 7,737,172千円（＋10.2％）、セグメント利益 1,352,220千円（△4.1％）
• 財務の解説：
  • 現金・有価証券が増加（現金預金＋12,722百万円、投資有価証券＋8,161百万円）により資産増加。
  • 純資産増は利益剰余金増（11,975→19,975百万円＝＋11,845百万円）や評価差額金の増加が主因。
  • 財務基盤は堅固（自己資本比率60.2％、流動比率高い）。

配当

• 配当実績と予想：
  • 2025年3月期：中間配当27.50円、期末27.50円、年間55.00円
  • 2026年3月期：中間配当31.00円（実施）、期末予想31.00円、年間予想62.00円（増配）
• 配当利回り：–（株価情報なし）
• 配当性向：通期予想ベースで 62.00円 / EPS予想151.74円 ≒ 40.9％（目安）
• 特別配当の有無：無し
• 株主還元方針：配当増加（年間62円予想）、自己株式取得は当期中は小額（取得費169千円等）。特記事項なし。

セグメント別情報

• 売上・利益（中間）
  • ECソリューション：売上8,770.9百万円（＋7.6％）、セグメント利益2,277.3百万円（＋16.9％）─ ECパッケージ売上とクラウドサービスが伸長し、利益率改善。
  • ITソリューション：売上7,737.2百万円（＋10.2％）、セグメント利益1,352.2百万円（△4.1％）─ クラウド・セキュリティ需要増で売上拡大だが、利益は減少。のれん発生（143.15百万円）を伴う子会社化の影響あり。
• セグメント戦略：SaaS型の拡充（visumo, ReviCo等）、生成AIサービス「Safe AI Gateway」等で顧客のDXを支援しクロスセル・定着率向上を図る。

中長期計画との整合性

• 中期経営計画：資料内に具体的中期計画数値は記載なし（–）。
• KPI達成状況：SaaS/クラウド売上の伸長は計画どおり推移との記載。定量KPIの詳細は資料に記載なし（–）。

競合状況や市場動向

• 市場動向：企業のDX／EC投資、クラウド／セキュリティ需要、生成AI導入の拡大が追い風（資料記載）。
• 競合他社との比較：資料内比較データなし（–）。同業内ではEC構築分野で国内市場シェアNo.1を主張（ecbeing）。

今後の見通し

• 業績予想：2026年3月期通期予想は変更無し（売上33,500百万円、営業利益6,000百万円、経常利益6,200百万円、親会社株主帰属当期純利益3,780百万円）。
• 予想の前提：資料P.2参照（為替等の前提は詳細記載箇所参照。決算短信本文ではマクロリスク列挙）。
• 予想の信頼性：会社は「計画どおりに推移」としており、過去の達成傾向は明記なし（–）。
• リスク要因：原材料・エネルギー価格上昇、金融政策の変化、中国など海外経済の不透明性、地政学リスク、買収統合リスク（のれん、統合コスト）等。

重要な注記

• 会計方針の変更：無
• 連結範囲の変更：当中間期における重要な変更は無し。ただしITセグメントでシステムワークスジャパンを子会社化しのれん発生（143,150千円）と注記あり。
• その他：中間決算は公認会計士／監査法人のレビュー対象外。

（注）資料に記載がない項目は — と表示しました。数字は決算短信の表示に基づきます。投資助言は行っていません。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

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このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.0.4)」によって自動生成されました。

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