決算短信：ソフトクリエイトホールディングス（3371）

2026年３月期 第１四半期決算短信〔日本基準〕（連結）

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ：会社予想との乖離はなく「計画どおり（修正なし）」。市場予想は資料に記載なし（–）。総じてサプライズは無し（ほぼ予想どおり）。
• 業績の方向性：増収だが利益の伸びは限定的（増収増益（営業・経常）だが親会社株主に帰属する四半期純利益は微減）。売上高＋11.1％、営業利益＋3.9％、経常利益＋8.6％、四半期純利益△1.3％（前年同期比）。
• 注目すべき変化：セグメント別ではECソリューションのセグメント利益が＋16.4％と好調。ITソリューションは売上は＋15.3％だがセグメント利益は△2.0％と伸び悩み。なお、当期に連結子会社化したシステムワークスジャパンの取得に伴いITセグメントでのれん143.15百万円が計上。
• 今後の見通し：通期業績予想に修正なし。第1四半期の進捗は売上で通期比約23.6％、営業利益で約18.5％とやや下期偏重の可能性ありだが、会社は「計画どおり」と説明。
• 投資家への示唆：EC分野（プラットフォーム＋SaaS）が牽引している点と、生成AI等の新サービス（Safe AI Gateway）やクラウドサービス拡大が成長ドライバー。利益率改善は課題で、IT事業側の収益性回復が通期達成における重要点。

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名：株式会社ソフトクリエイトホールディングス
  • 主要事業分野：ECサイト構築パッケージ「ecbeing」の提供、EC向けクラウド／マーケティングSaaS、企業向けITソリューション（クラウドサービス、セキュリティ、インフラ、プロダクト販売等）
  • 代表者名：代表取締役会長 林 勝
  • URL：https://www.softcreate-holdings.co.jp/
• 報告概要:
  • 提出日：2025年8月1日
  • 対象会計期間：2026年3月期 第1四半期（連結、2025年4月1日～2025年6月30日）
  • 決算説明会・補足資料：作成無し、決算説明会無し
• セグメント:
  • ECソリューション事業：ecbeing、ECクラウド「メルカート」、visumo、ReviCo等のSaaSとECサイト構築
  • ITソリューション事業：SCクラウド、X-pointクラウド、セキュリティ・インフラ構築、AgileWorks等のプロダクト
• 発行済株式:
  • 期末発行済株式数（自己株式含む）：27,550,278株
  • 期末自己株式数：2,652,449株
  • 期中平均株式数（四半期累計）：24,898,758株
  • 時価総額：–（資料に記載なし）
• 今後の予定:
  • 通期業績予想発表：既に5月9日に公表、今回変更なし
  • 株主総会・IRイベント等：–（該当記載無し）

決算サプライズ分析

• 予想vs実績（会社公表ベース、単位：百万円）
  • 売上高：実績7,887（前年同期7,099）→前年同期比＋11.1％。会社予想（通期）は修正なしのため「計画どおり」。達成率（通期予想33,500に対する進捗）23.6％（進捗はやや早め〜標準）。
  • 営業利益：実績1,108（前年同期1,067）→前年同期比＋3.9％。通期予想6,000に対する進捗 18.5％（やや低め）。
  • 親会社株主に帰属する四半期純利益：実績842（前年同期853）→前年同期比△1.3％。通期予想3,780に対する進捗 22.3％。
• サプライズの要因：
  • 上振れ要因：ECソリューション事業の売上・クラウドサービス伸長が寄与。
  • 下振れ要因：営業利益の伸びは限定的（販管費の増加等）、ITソリューションのセグメント利益が僅減。
  • 特記事項：連結子会社化によるのれん計上（143.15百万円）およびのれん償却費の増加（のれん償却額11,257千円）。
• 通期への影響：会社は「業績は計画どおり推移、予想修正無し」と明言。第1Qは売上進捗は順調だが営業利益の進捗がやや鈍く、IT側の利益改善が鍵。

財務指標

• 損益計算書（第1四半期累計、単位：百万円）
  • 売上高：7,887（＋11.1％、前年7,099）
  • 売上総利益：3,216（前年2,902）
  • 販管費：2,108（前年1,835、増加）
  • 営業利益：1,108（＋3.9％、営業利益率 ≒ 14.1％。前年15.0％→やや低下）
  • 経常利益：1,330（＋8.6％）
  • 親会社株主に帰属する四半期純利益：842（△1.3％）
  • 1株当たり四半期純利益（EPS）：33.84円（前年34.03円、微減）
• 主要財務数値（貸借対照表、単位：百万円）
  • 総資産：34,665（前期末35,593、△927、資産減）
  • 純資産：24,875（前期末24,598、＋277、増加）
  • 自己資本：21,021 → 自己資本比率 60.6％（安定水準。前年58.5％）
  • 現金及び預金：12,724（△2,234）
  • 受取手形・売掛金・契約資産：5,341（△1,341）
  • 有価証券：2,500（＋2,499）
• キャッシュフロー：四半期CF計算書は添付無し。減価償却費（のれん除く）325,679千円、のれん償却11,257千円。
• 収益性（前年同期比）
  • 売上高：7,887百万円（＋11.1％、＋787百万円）
  • 営業利益：1,108百万円（＋3.9％、＋41百万円）、営業利益率14.1％（前年15.0％、改善余地あり）
  • 経常利益：1,330百万円（＋8.6％）
  • 親会社株主に帰属する四半期純利益：842百万円（△1.3％）
  • EPS：33.84円（△0.19円、△0.6％）
• 進捗率分析（通期予想に対する第1四半期の進捗）
  • 売上高進捗率：23.6％（7,887/33,500）→ 通期比ではやや進捗良好
  • 営業利益進捗率：18.5％（1,108/6,000）→ やや低め（下期寄与の可能性）
  • 純利益進捗率：22.3％（842/3,780）→ 標準〜やや早め
  • 前年同期間との比較では売上進捗は改善、営業利益の伸びは限定的
• 財務安全性
  • 自己資本比率：60.6％（安定水準、40％以上は一般に良好）
  • 流動比率（流動資産/流動負債）： ≒ 313.7％（22,791 / 7,269）→ 高水準で流動性良好
  • 有利子負債は事実上極小（長期借入金はほぼ無し）→ レバレッジ低い
• 効率性
  • 総資産回転率（Q1売上/総資産）：約0.228回（7,887/34,665）→ 四半期ベースのため年換算等で比較要
• セグメント別（第1四半期、単位：百万円）
  • ECソリューション：売上 4,287（＋7.8％）、セグメント利益 1,136（＋16.4％）→ 収益性改善が顕著
  • ITソリューション：売上 3,599（＋15.3％）、セグメント利益 520（△2.0％）→ 売上は伸長するも利益率低下
• 財務の解説：売上はクラウド/EC関連のSaaS伸長が主因。現金は減少したが有価証券が増加し、総資産は僅減。負債は未払法人税の減少等で減少し、純資産は利益剰余金増で増加。全体として財務基盤は堅固。

配当

• 配当実績と予想：
  • 2025年3月期実績：年間55.00円（中間27.50円、期末27.50円）
  • 2026年3月期予想：年間62.00円（中間31.00円、期末31.00円）→ 期末・中間ともに予想あり。※予想修正無し
• 配当利回り：–（株価情報が資料にないため算出不可）
• 配当性向（予想）：約40.9％（配当62.0円／予想EPS151.74円）（やや高めの還元水準）
• 特別配当：無し（記載無し）
• 自社株買い：無し（記載無し）

セグメント別情報

• ECソリューション事業
  • 売上高：42.87億円（4,287百万円、＋7.8％）
  • セグメント利益：11.36億円（1,136百万円、＋16.4％）
  • 概要・戦略：ecbeingを中核にクラウドSaaS（visumo、ReviCo等）でトータルECソリューション提供。売上拡大と利益改善が明確。
• ITソリューション事業
  • 売上高：35.99億円（3,599百万円、＋15.3％）
  • セグメント利益：5.20億円（520百万円、△2.0％）
  • 概要・戦略：SCクラウド、X-point等クラウドサービスやセキュリティ/インフラ、プロダクト販売。売上は伸長するも採算性改善の取り組みが必要。
• セグメント戦略：SaaS型サービスと生成AIサービス（Safe AI Gateway）を強化。ECとIT双方のSaaS化が成長軸。

中長期計画との整合性

• 中期経営計画：資料内での具体数値（中期目標）は記載なし。成長柱はECプラットフォーム強化・SaaS拡大・生成AI展開。
• KPI達成状況：セグメントごとの売上拡大（特にEC側）で一部KPIは順調だが、IT側の利益率改善は継続課題。

競合状況や市場動向

• 市場動向：国内EC構築需要や企業のDX投資、クラウド・セキュリティ投資、生成AI需要の拡大が追い風。マクロでは物価上昇や海外リスク（中国、地政学）が不透明要因。
• 競合比較：当社は国内EC構築プラットフォームで「市場シェアNo.1」を主張。競合他社との具体比較データは資料に無し（–）。

今後の見通し

• 業績予想：
  • 通期（会社予想、2026年3月期）
  • 売上高：33,500百万円（＋8.2％）
  • 営業利益：6,000百万円（＋9.1％）
  • 経常利益：6,200百万円（＋7.6％）
  • 親会社株主に帰属する当期純利益：3,780百万円（＋6.5％）
  • 1株当たり当期純利益：151.74円
  • 予想修正：直近の予想から修正無し（会社コメント：計画通り）
  • 会社予想の前提条件：詳細は添付資料P.2参照（為替等の前提は資料参照）。今回短信本文では「計画どおり」との記載。
• 予想の信頼性：会社は計画どおりと表明。過去の予想達成傾向は本資料に言及なし（–）。
• リスク要因：為替・原材料価格・マクロ景気悪化、競争激化、技術進化（AI競争）やグループ再編・M&A関連（のれん償却等）が業績に影響。

重要な注記

• 会計方針の変更：無し
• 連結範囲の変更：当第1四半期にシステムワークスジャパン株式会社を取得し連結子会社化（のれん発生143,150千円）
• 四半期連結財務諸表のレビュー：無し（公認会計士レビュー無し）
• その他：四半期連結キャッシュ・フロー計算書は作成していない旨の注記あり

（注）

• 数値は会社提出の決算短信に基づく。資料に記載のない事項は「–」と表記。
• 財務指標の「良い/悪い」の目安を併記：自己資本比率60.6％（安定水準）、流動比率約313.7％（流動性良好）、配当性向約40.9％（やや高めの株主還元）。
• 本まとめは情報整理を目的とし、投資助言を行うものではありません。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

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このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.0.4)」によって自動生成されました。

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