決算短信：ココルポート（9346）

2026年６月期 第３四半期決算短信〔日本基準〕（非連結）

エグゼクティブサマリー

• 決算サプライズ: 会社予想との修正は無し。第3四半期累計の業績は会社予想（通期）と整合性があり、特段の上振れ/下振れ開示はなし（ほぼ予想通りの進捗）。
• 業績の方向性: 増収増益（売上高＋11.5%、営業利益＋15.5%、四半期純利益＋18.6%：前年同期比）。
• 注目すべき変化: 拠点数を前期末120拠点から126拠点へ拡大（プレオープン含め130拠点）、これに伴う売上・利益の増加が寄与。
• 今後の見通し: 通期予想（売上高7,306百万円、営業利益820百万円、当期純利益575百万円）に対する第3四半期累計の進捗は売上高71.3%、営業利益74.6%、当期純利益74.2%であり、現時点で予想修正の開示は無し。
• 投資家への示唆: 拠点拡大によりトップラインと利益率が改善している一方、通期達成には残り4-5割弱の期末寄与が必要（進捗は順調だが期後半の実行が鍵）。自己資本比率は78.2%と高水準で財務余力は良好。

基本情報

• 企業概要:
  • 企業名: 株式会社ココルポート
  • 主要事業分野: 指定障害福祉サービス事業（就労移行支援、自立訓練等の運営）
  • 代表者名: 代表取締役社長 佐原 敦矢
  • URL: https://www.cocorport.co.jp/
• 報告概要:
  • 提出日: 2026年5月14日
  • 対象会計期間: 2026年6月期 第3四半期累計（2025年7月1日〜2026年3月31日、非連結）
• セグメント:
  • 単一セグメント: 指定障害福祉サービス事業（セグメント別開示は省略）
• 発行済株式:
  • 期末発行済株式数: 3,677,657株（2026年6月期3Q）
  • 期中平均株式数（四半期累計）: 3,693,693株
• 今後の予定:
  • 決算発表: 決算補足説明資料を2026年5月14日に公表（決算説明会は開催無し）
  • IRイベント: 決算補足資料あり（詳細は同社公表資料参照）

決算サプライズ分析

• 予想vs実績（会社予想は通期）
  • 売上高: 第3四半期累計5,207百万円 / 通期予想7,306百万円 → 達成率 71.3%
  • 営業利益: 第3四半期累計610百万円 / 通期予想820百万円 → 達成率 74.6%
  • 純利益: 第3四半期累計427百万円 / 通期予想575百万円 → 達成率 74.2%
• サプライズの要因: 拠点数増加（前事業年度末120拠点→126拠点、プレ含130拠点）による売上拡大と、販管費抑制を含む利益改善が主因。特別損益の大型項目は開示無し。
• 通期への影響: 第3四半期時点で進捗は概ね順調。会社は現時点で業績予想の修正を行っていない。下期の拠点稼働状況と費用コントロールが達成可否の鍵。
• 対会社予想差分（通期予想に対する第3四半期累計との差分、短信数値に基づく）
  • 売上高: -2,099百万円（差分率：-28.7%）
  • 営業利益: -209百万円（差分率：-25.5%）
  • 当期純利益: -148百万円（差分率：-25.8%）
    （注）上記は「第3四半期累計値」対「通期会社予想値」の差分。会社側は通期予想のまま修正無し。

財務指標

• 財務諸表要点（第3四半期末：2026年3月31日、単位は百万円）
  • 資産合計: 4,003百万円（前期末3,880百万円）
  • 流動資産合計: 3,044百万円（現金及び預金1,705百万円、売掛金1,183百万円）
  • 固定資産合計: 959百万円（有形固定資産521百万円、敷金・保証金329百万円）
  • 負債合計: 871百万円（流動負債590百万円、固定負債281百万円）
  • 純資産合計: 3,131百万円（自己資本比率78.2% → 安定水準）
• 収益性（第3四半期累計／前年同期比）
  • 売上高: 5,207百万円、前年同期比 +11.5%
  • 営業利益: 610百万円、前年同期比 +15.5%、営業利益率 = 610/5,207 = 11.7%
  • 経常利益: 627百万円、前年同期比 +18.5%
  • 四半期純利益: 427百万円、前年同期比 +18.6%
  • 1株当たり四半期純利益（EPS）: 115.55円、前年同期比 +16.9%
    （注）前年同期比は短信記載の数値を使用。YoYは小数1桁かつ符号で表記（例: +11.5%）。
• 収益性指標（開示値または計算）
  • 自己資本比率: 78.2%（安定水準、前期末75.7%）
  • ROE: –（純利益・株主資本から算出可能だが短信に明示値無し）
  • 営業利益率: 11.7%（業種平均との比較は短信に記載無し）
• 進捗率分析（通期予想に対する第3四半期累計）
  • 売上高進捗率: 71.3%
  • 営業利益進捗率: 74.6%
  • 当期純利益進捗率: 74.2%
  • 過去同期間との比較: 前年同期比で増収増益。過去同期間の進捗（前年同期の通期進捗等）は短信に詳細数値無し。
• キャッシュフロー
  • 四半期キャッシュ・フロー計算書は作成していない（短信記載）。
  • 現金及び預金残高: 1,705百万円（第3四半期末）
  • 減価償却費: 69,232千円（69.2百万円）※第3四半期累計
  • 営業CF／投資CF／財務CF／フリーCF: — （キャッシュフロー計算書未作成のため記載無し）
• 四半期推移（QoQ）: 前四半期との明確なQoQ数値は短信に明示なし。季節性に関する注記は無し。
• 財務安全性:
  • 自己資本比率78.2%（安定水準）
  • 負債合計871百万円に対し純資産3,131百万円と健全な資本構成
  • 流動負債590百万円、流動比率（流動資産3,044 / 流動負債590）≈ 516%（高水準、流動性良好）

特別損益・一時的要因

• 特別利益: 目立つ特別利益の記載無し。
• 特別損失: 固定資産除却損 437千円など小額項目があるが、業績に影響を与える大きな一時項目は無し。
• 一時的要因の影響: 四半期業績は継続的事業によるもので、一時項目の影響は限定的。
• 継続性の判断: 一時的要因は小さいため、業績増加は本業拡大（拠点増）によるものと判断される。

配当

• 配当実績と予想:
  • 中間配当（第2四半期末）: 0.00円（2026年6月期）
  • 期末配当（予定）: 61.00円（通期予想合計 61.00円/株）
  • 年間配当予想: 61.00円/株（修正無し）
  • 配当利回り: –（株価データが短信に無いため算出不可）
  • 配当性向（会社予想ベース）: 61.00円 / 154.93円 = 39.4%（予想EPSベース）
• 特別配当の有無: 無
• 株主還元方針: 自社株買い等の新規開示は無し（過去に自己株式取得・消却の実績あり）。

設備投資・研究開発

• 設備投資:
  • 固定資産の増加: 固定資産合計は前期末845,981千円→958,877千円へ増加（増加分112,896千円）。主因は有形固定資産の増加96,274千円及び敷金・保証金の増加36,368千円。
  • 減価償却費: 69,232千円（第3四半期累計）
• 研究開発:
  • R&D費用: –（短信に明示無し）
  • 主な研究開発テーマ: –（記載無し）

受注・在庫状況（該当する業種の場合）

• 受注状況: –（該当記載無し）
• 在庫状況:
  • 貯蔵品（棚卸資産）: 29,875千円（第3四半期末）、前年同期39,297千円 → 在庫減少
  • 在庫回転日数等: –（短信に明記無し）

セグメント別情報

• セグメント別状況: 単一セグメント（指定障害福祉サービス事業）のため詳細省略
• 前年同期比較: セグメント内での売上・利益は前年同期比で増加（売上高 +11.5%、営業利益 +15.5%）
• セグメント戦略: 拠点数拡大によるサービス提供拡大（就労移行支援・自立訓練等）
• 地域別売上: –（記載無し）

中長期計画との整合性

• 中期経営計画: –（短信に明示無し）
• KPI達成状況: 拠点数増加（120→126拠点）が主要KPIの進捗として言及

競合状況や市場動向

• 競合他社との比較: –（短信に他社比較の記載無し）
• 市場動向: 障害者数は増加傾向（1,152.8万人引用）および法定雇用率の段階的引上げ（2024年4月時点2.5% → 2026年7月に2.7%へ引上げ予定）により市場拡大余地ありと記載。

テーマ・カタリスト

（短信本文に明示されている内容のみ）

• 短期的な成長分野:
  • 拠点数増加（就労移行支援事業所84拠点、Cocorport College/Rework 42拠点、プレオープン含め130拠点）
• 中長期的な成長分野:
  • 法定雇用率の引上げに伴う障害者雇用支援ニーズの拡大
• リスク要因（短信本文に明記されたもののみ）:
  • 物価上昇の継続や不安定な国際情勢による経済環境の不透明性
  • 法定雇用率引上げ等の制度変化に伴う需給・事業環境の変化（機会と課題の両面）

注視ポイント

（PDF（短信本文）に記載のある変数のみで論じる）

• 通期予想に対する進捗率と達成可能性
  • 売上進捗71.3%、営業利益進捗74.6%、純利益進捗74.2%と概ね順調。下期の拠点稼働状況や費用管理が通期達成の鍵。
• 主要KPIの前期同期比トレンド
  • 拠点数増加 → 売上・利益が前年同期比で拡大（売上 +11.5%、営業利益 +15.5%）。
• ガイダンス前提条件の妥当性
  • 会社は前提条件の詳細を決算補足資料に記載（添付資料P.3参照）。短信本文では特定の為替・原材料前提は開示されていないため、前提妥当性の評価は補助資料参照が必要。
• その他留意点（短信に記載のある項目）
  • 賞与引当金の計上（第3四半期末に下半期賞与見込み分を計上）により流動負債と費用計上のタイミングに影響。
  • 資産除去債務の増加（賃借不動産の退去準備に伴う負債増加）が固定負債を押し上げている。

今後の見通し

• 業績予想:
  • 通期予想の修正有無: 無（2026年6月期通期予想は変更無し）
  • 次期予想: –（短信に次期予想の記載無し）
  • 会社予想の前提条件: 詳細は決算補足資料P.3参照。短信本文では具体的前提（為替・原材料価格等）の明示は無し。
• 予想の信頼性:
  • 会社は第3四半期時点で修正開示を行っていない。第3四半期累計の進捗は比較的堅調であるが、下期の執行次第で変動し得ることを会社も注記。
• リスク要因（短信に明示されたもの）:
  • 経済環境の不透明性（物価上昇、国際情勢）
  • 法制度（法定雇用率引上げ）による需給や事業環境の変化

重要な注記

• 会計方針: 会計基準等の改正に伴う変更、その他会計方針の変更、会計上の見積りの変更、修正再表示はいずれも「無」と記載。
• その他:
  • 第3四半期財務諸表は太陽有限責任監査法人による期中レビューあり（結論：重要な点で不適正と信じさせる事項は認められない）。
  • 期中に自己株式の取得・消却を実施した影響で株主資本内の項目変動あり（自己株式取得・消却に関する注記あり）。

上記の内容は、AIによる自動要約に基づいて作成されたものであり、正確性や網羅性について保証するものではありません。内容の解釈や利用に際しては、必ず公式の決算短信 をご参照ください。信頼性を確保するよう努めていますが、情報の完全性についてはご自身での確認をお願い致します。

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このレポートは、AIアドバイザー「シャーロット (3.1.67)」によって自動生成されました。

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