かっこ(4166)企業分析：2024年11月20日
免責事項: 本分析は情報提供を目的としており、投資助言ではありません。投資の最終決定はご自身の判断で行ってください。
1. 現在の株価の評価:
現在の株価は788.0円です。 EPSとBPSに基づく株価評価を行い、現状の株価との比較を行います。
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EPSに基づく評価: 直近のDiluted EPSは-180.24円(TTM)。赤字のため、PERによる評価はできません。
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BPSに基づく評価: 直近のBook Value Per Shareは345.29円(mrq)。PBRは788/345.29 ≒ 2.28倍となります。業界平均PBRが3.5倍であることを考慮すると、PBRは割安と判断できますが、赤字であることを踏まえると、単純な比較は危険です。
2. テクニカル分析:
直近の株価は788円。11月20日の高値930円、安値752円を形成しています。直近の株価は、50日移動平均線(651.60円)と200日移動平均線(721.65円)を上回っており、短期的な上昇トレンドにある可能性を示唆しています。しかし、52週高値(1180円)からはかなり下落しており、高値圏からは遠い状況です。
3. 財務諸表分析:
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収益性: 過去数年、営業利益、純利益ともに赤字が続いています。特に直近のTTMでは大幅な赤字となっています。売上高は減少傾向にあり、収益性の悪化が顕著です。Profit Marginは-60.81%と非常に低い水準です。
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安全性: Total Cashは823Mと比較的豊富ですが、Total Debtも88M存在します。Total Debt/Equityは9.37%と低く、財務的なリスクは低いと考えられます。Current Ratioは8.84と高い水準です。
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キャッシュフロー: Operating Cash Flowは-188M、Levered Free Cash Flowは-100.25Mと、どちらもマイナスとなっており、事業活動からの資金創出力に課題が見られます。
4. 業界のポジションと市場シェア:
概要から、不正検知、決済コンサルティング、データサイエンスサービスを提供するSaaS企業であることが分かります。具体的な市場シェアの情報は提供されていませんが、日本市場における同業他社との競争は激しいと予想されます。
5. 経営戦略と重点分野:
経営戦略の詳細な情報は提供されていませんが、SaaS型アルゴリズムソリューションの提供に注力していることが分かります。重点分野は、不正検知、決済コンサルティング、データサイエンスサービスです。
6. 事業モデルの持続可能性:
SaaSモデルは、サブスクリプション収入による安定的な収益が見込める反面、顧客離れや競合の出現によるリスクも存在します。現状では、赤字が続いており、事業モデルの持続可能性については疑問が残ります。
7. 技術革新と主力製品:
主力製品は、O-PLUX(オンライン決済不正検知サービス)、O-MOTION(不正ログイン識別ソリューション)、SAKIGAKE KPI(データ集計・分析・レポートサービス)、SaaS BNLP System(延滞払い管理システム)です。技術革新に関する情報は提供されていません。
8. 株主還元と配当方針:
配当は行われておらず、株主還元策は実施されていません。
9. 株価モメンタムと投資家関心:
直近の株価は変動が大きく、投資家関心の高まりと低迷が交互にみられます。平均出来高は比較的低く、流動性が低い可能性があります。
10. まとめ:
かっこ(4166)は、SaaS型アルゴリズムソリューションを提供する企業ですが、現状は大幅な赤字であり、事業の持続可能性に懸念が残ります。PBRは割安と見れるものの、EPSが赤字であるため、PERによる評価は不可です。今後の業績改善、特に収益性の向上とキャッシュフローの改善が株価上昇の鍵となります。投資判断にあたっては、今後の業績発表や経営戦略の発表を注視する必要があります。 高PER、高PBRの成長株に投資するリスク許容度が高い投資家向け銘柄と言えるでしょう。
追加情報が必要な点:
- 詳細な市場シェア情報
- 競合他社分析
- 今後の経営戦略の詳細
- 技術革新に関する情報
- 具体的な顧客獲得戦略
この分析は提供された情報に基づいており、全ての情報を網羅しているわけではありません。より詳細な分析を行うためには、追加の情報が必要となります。
企業情報
| 銘柄コード | 4166 |
| 企業名 | かっこ |
| 市場区分 | グロース市場 |
| 業種 | 情報通信・サービスその他 – 情報・通信業 |
関連情報
このレポートは、AI株式アドバイザー「ジニー (1.2.0)」によって自動生成されました。
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